thinkpool

- 업종평균에 비해서 변동성 대비 성과가 좋지 않아 - 관련종목들도 일제히 하락, IT부품업종 +0.16% - 증권사 목표주가 12,300원, 현재주가 대비 47% 추가 상승여력 - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 1.76%로 적정수준 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체 - 주요 매물구간인 9,750원선이 저항대로 작용

업종평균에 비해서 변동성 대비 성과가 좋지 않아 7일 오전 11시55분 현재 전일대비 8.75% 내린 8,340원을 기록하며 약세를 보이고 있는 신화콘텍은 지난 1개월간 12.49% 하락했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 2.9%를 기록했다. 이는 IT부품 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 신화콘텍의 월간 주가등락률은 마이너스에 머물고 있지만, 변동성은 상대적으로 높은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 신화콘텍의 위험을 고려한 수익률은 -4.3을 기록했는데, 변동성은 높은 편이나 상대적으로 주가하락률이 낮아서 위험대비 수익률은 중간수준을 유지했다. 다만 IT부품업종의 위험대비수익률 6.8보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적으로 보기 어렵다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 신화콘텍이 속해 있는 IT부품업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
지디	1위	3.3%	4위	-14.2%	2위	-4.2
신화콘텍	2위	2.9%	3위	-12.5%	3위	-4.3
KJ프리텍	3위	2.5%	5위	-16.0%	5위	-6.3
에이치엔티	4위	2.3%	1위	15.6%	1위	6.7
디스플레이텍	5위	0.4%	2위	-1.9%	4위	-4.6
코스닥	-	0.5%	-	4.0%	-	8.0
IT부품	-	0.6%	-	4.1%	-	6.8

관련종목들도 일제히 하락, IT부품업종 +0.16%

이 시각 현재 관련종목들도 모두 마이너스권에 있지만 IT부품업종은 플러스권에서 0.16% 상승하고 있다.

지디	3,815원 ▼240(-5.92%)	에이치엔티	10,850원 ▼50(-0.46%)
KJ프리텍	3,495원 ▼5(-0.14%)	디스플레이텍	3,905원 ▼25(-0.64%)

증권사 목표주가 12,300원, 현재주가 대비 47% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 신화콘텍의 평균 목표주가는 12,300원이다. 현재 주가는 8,340원으로 3,960원(47%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사 투자의견을 보면 하나금융투자의 이정기, 정주희, 강준구 에널리스트가 " 신규 커넥터 납품으로 매출액 151% 증가, 동사의 2017년 실적은 매출액 882억원(YoY +150.6%), 영업이익 168억원(YoY +159억원)을 전망한다. 초도 물량이 집중되는 2017년 상반기에 실적 성장이 클 것으로 예상되기 때문에 현재 시점에서 매수를 추천한다…" (이)라며 투자의견 매수에 목표주가: 12,300원을 제시했다.

2월20일에 신화콘텍 4/4분기(2016년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	67.0억	-5.0억	-4.0억
직전분기 대비	54.9% 감소	적자반전	적자반전
전년동기 대비	16.4% 감소	적자지속	적자지속

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 1.62%로 업종평균 하회. PBR은 1.9임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 신화콘텍은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있다.

	신화콘텍	지디	에이치엔티	디스플레이텍	KJ프리텍
ROE	-0.4	-11.1	-	2.8	-16.1
PER	-	-	-	18.6	-
PBR	1.9	0.7	2.1	0.5	1.7
기준년월	2016년12월	2016년12월		2016년12월	2016년12월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) 4월5일부터 전일까지 외국인이 2거래일 연속 순매수를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매매관점을 매도에서 매수로 전환하면서 54,641주를 순매수했고, 기관도 방향성있는 매매를 하면서 91,513주를 순매수했다. 반면 개인들은 매도쪽으로 방향을 잡으면서 146,154주를 순매도한 것으로 나타났다. 상장주식수 대비 거래량은 1.76%로 적정수준 최근 한달간 신화콘텍의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.76%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 5.06%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 89.28%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 7.48%를 보였으며 기관은 3.23%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 89.82%로 가장 높았고, 외국인이 8.72%로 그 뒤를 이었다. 기관은 1.45%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 최근 지속된 주가 약세로 역배열 구간에 들어오면서 중기적 상승추세가 꺽이고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 9,750원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 9,750원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 9,750원대는 전체 거래의 15.4%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 8,760원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 8,760원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 8,760원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

[포인트검색]

4월7일11시55분 :(주)신화콘텍 주식명의개서정지(주주명부폐쇄)
(주)신화콘텍 유상증자결정(주주배정후 실권주 일반공모)
(주)신화콘텍 정기주주총회결과
4월6일 :3월31일 :