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- 관련종목들 사이에서 변동성 높아도 수익률은 낮아 - 관련종목들도 하락 우위, 비금속광물업종 -5.86% - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.21%로 적정수준 - 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 22.96% - 투심 보통 ,거래량 침체, 현재주가는 약세 - 주요 매물구간인 108,500원선이 저항대로 작용

관련종목들 사이에서 변동성 높아도 수익률은 낮아 15일 오후 2시10분 현재 전일대비 12.02% 내린 102,500원을 기록하며 약세를 보이고 있는 아세아시멘트는 지난 1개월간 8.07% 하락했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 2.9%를 기록했다. 이는 비금속광물 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 아세아시멘트의 월간 변동성은 작았지만, 주가가 마이너스를 기록하면서 주가등락률도 주요종목군 내에서 가장 낮은 수준을 유지했다는 것이다. 최근 1개월을 기준으로 아세아시멘트의 위험을 고려한 수익률은 -2.7을 기록했는데, 변동성은 상대적으로 낮지만 주가가 약세를 보였기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조한 모습을 나타냈다. 게다가 비금속광물업종의 위험대비수익률 0.1보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 아세아시멘트가 속해 있는 비금속광물업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 수익률은 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종은 지수보다 크게 오르락 내리락 했지만, 상승률은 오히려 지수보다 못하다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
성신양회	1위	4.2%	3위	-3.3%	3위	-0.7
벽산	2위	3.9%	4위	-7.6%	4위	-1.9
조선내화	3위	3.6%	2위	11.2%	2위	3.1
아세아시멘트	4위	2.9%	5위	-8.1%	5위	-2.7
아이에스동서	5위	2.1%	1위	18.1%	1위	8.6
코스피	-	0.5%	-	1.0%	-	2.0
비금속광물	-	1.6%	-	0.2%	-	0.1

관련종목들도 하락 우위, 비금속광물업종 -5.86%

이 시각 현재 관련종목들 중에서는 하락종목 수가 더 많은 가운데 비금속광물업종은 5.86% 하락하고 있다.

아이에스동서	32,250원 ▼550(-1.68%)	성신양회	11,900원 ▼2050(-14.70%)
조선내화	119,000원 ▲4000(+3.48%)	벽산	4,980원 ▼70(-1.39%)

6월2일에 아세아시멘트 1/4분기(2014년1월~3월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
1/4분기	863.1억	3.1억	0.4억
직전분기 대비
전년동기 대비

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) 기관이 4일연속 주식을 팔고 있는 반면 외국인은 3일연속 주식을 사고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 1,989주를 순매수했고, 기관도 방향성있는 매매를 하면서 10,943주를 순매수했다. 반면 개인들은 매도쪽으로 방향을 잡으면서 12,932주를 순매도한 것으로 나타났다. 상장주식수 대비 거래량은 0.21%로 적정수준 최근 한달간 아세아시멘트의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.21%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.56%를 나타내고 있다. 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 22.96% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 69.77%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 22.96%를 보였으며 외국인은 7.25%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 76.43%로 가장 높았고, 기관이 17.43%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 6.12%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심 보통 ,거래량 침체, 현재주가는 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기추세는 꺽인 상황이지만 장기적 상승추세는 유효한 시점이다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 108,500원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 108,500원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 108,500원대는 전체 거래의 20.4%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 110,000원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 108,500원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 108,500원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.