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- 관련종목들 사이에서 변동성 낮아도 수익률은 높아 - 관련종목들은 하락 우위, 비금속광물업종 +0.76% - 증권사 목표주가 119,500원, 현재주가 대비 43% 추가 상승여력 - 외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.3%로 적정수준 - 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 33.84% - 주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세 - 현재주가 근처인 81,000원대에 주요매물대가 존재.

관련종목들 사이에서 변동성 낮아도 수익률은 높아 26일 오후 2시20분 현재 전일대비 1.71% 오른 83,500원을 기록하고 있는 아세아시멘트는 지난 1개월간 2.33% 상승했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 1.1%를 기록했다. 이는 비금속광물 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 아세아시멘트의 월간 변동성이 작았던 만큼 주가상승률도 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 아세아시멘트의 위험을 고려한 수익률은 2.1을 기록했는데, 변동성이 낮은 상태에서 주가흐름 또한 양호했기 때문에 위험대비 수익률은 가장 높은 수준을 유지했다. 다만 비금속광물업종의 위험대비수익률인 2.3보다는 낮기 때문에 업종대비 성과가 좋았다고는 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 아세아시멘트가 속해 있는 비금속광물업종은 코스피지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
벽산	1위	2.1%	1위	4.4%	2위	2.1
삼광글라스	2위	2.0%	3위	2.5%	4위	1.2
아이에스동서	3위	1.3%	2위	2.5%	3위	1.9
아세아시멘트	4위	1.1%	4위	2.3%	1위	2.1
조선내화	5위	1.1%	5위	0.9%	5위	0.8
코스피	-	0.5%	-	-1.1%	-	-2.2
비금속광물	-	0.6%	-	1.4%	-	2.3

관련종목들은 하락 우위, 비금속광물업종 +0.76%

이 시각 현재 관련종목 중에서는 하락종목이 더 많지만 비금속광물업종은 0.76% 상승하고 있다.

아이에스동서	16,300원 0 (0.00%)	벽산	2,725원 ▼70(-2.50%)
조선내화	80,400원 ▼600(-0.74%)	삼광글라스	45,950원 ▼1250(-2.65%)

증권사 목표주가 119,500원, 현재주가 대비 43% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 아세아시멘트의 평균 목표주가는 119,500원이다. 현재 주가는 83,500원으로 36,000원(43%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사 투자의견을 보면 키움증권의 박중선 에널리스트가 " 자산가치 대비 저평가, 3분기 실적 호조는 지난해 단행된 시멘트 단가 인상, 유연탄 가격의 하향 안정, 일부 재무구조가 열악한 시멘트 업체의 영업이 정상적이지 않은데 따른 반사 수혜, 몰타르 등 2차 제품의 실적 호조에 기인한다..." (이)라며 투자의견 BUY(Initiate)에 목표주가: 138,000원을 제시했다.

외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적) 기관이 9일연속 순매수를 보이고 있는 반면에 외국인은 3일연속 순매도를 보이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 42,362주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 우위를 지속하면서 6,086주를 순매도했고, 개인들도 매도쪽으로 방향을 잡으면서 36,276주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.3%로 적정수준 최근 한달간 아세아시멘트의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.3%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.32%를 나타내고 있다. 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 33.84% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 62.3%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 33.84%를 보였으며 외국인은 3.85%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 47.81%로 가장 높았고, 기관이 47.66%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 4.51%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기적으로 정배열을 만들며 상승추세를 이어가고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 81,000원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 81,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 81,000원대는 전체 거래의 22.4%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 80,300원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 81,000원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 81,000원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.