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한국투자증권에서 23일 PI첨단소재(178920)에 대해 "1Q21 Preview: 만드는 즉시 팔린다"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 61,000원을 내놓았다.

한국투자증권 김정환 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 작년 연말의 시장컨센서스에 비추어 보면 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 정체구간을 한동안 보낸 후에 최근 2회 연속 목표가가 높아졌는데 이번에 조정된 상승폭은 이전보다 다소 둔화된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 28%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

한국투자증권에서 PI첨단소재(178920)에 대해 "PI필름을 만들면 곧바로 팔리고 있어 재고 수준도 낫게 유지 중. 1분기에도 높은 가동률을 유지한 것으로 추정됨. 2분기 PI필름 이익도 예상을 상회할 전망. 큰 폭의 수요 감소가 없다면 연중 가동률 100% 체재를 유지할 것. 장기 공급 계약 비중도 늘려 제품 다변화에도 생산성을 확보했음. 5G용 MPI, 전기차용, COF용 등 신제품 매출액도 발생하기 시작했음. PI필름 시장을 과점하고 IT소재부품 산업 전반의 공급 부족의 최대 수혜주."라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 "1분기 매출액은 777억원, 영업이익은 202억원으로 사상 최대 실적을 예상함. 영업이익이 컨센서스와 한투 추정치를 상회할 전망. 2021년 추정 매출액은 3,162억원, 영업이익은 816억원. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한국투자증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 54,000원이 고점으로, 반대로 36,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 61,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 한국투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 61,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 9.1% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋대우증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 64,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 48,000원을 제시한 바 있다.

[한국투자증권 투자의견 추이]

- 2021.03.23 목표가 61,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.01.22 목표가 54,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.07.30 목표가 42,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.04.21 목표가 42,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.04.01 목표가 36,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.03.23 목표가 61,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권

- 2021.03.22 목표가 64,000 투자의견 BUY(유지) 미래에셋대우

- 2021.03.08 목표가 57,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2021.02.23 목표가 58,000 투자의견 BUY(LNITIATE) 키움증권