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현대차증권에서 14일 JB금융지주(175330)에 대해 "탁월한 NIM 과 대손율, 목표주가 상향"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 11,000원을 내놓았다.

현대차증권 김진상 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 현대차증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 3회이상 지속적으로 상향조정되고 있는데, 이번에는 목표가의 상승폭이 다소 줄어드는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 29.6%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 JB금융지주(175330)에 대해 "올해 NIM은 전년대비 10bps 상승 추정. 양호한 평잔 증가가 더해져 올해도 순이자이익 증가가 견조할 듯. 반면 비용은 안정적으로 관리되어 올해 이익은 +12.5% YoY 예상. 지속적인 모범 실적이 인상적. 올해 배당수익률도 8.1%로 추정돼 매력을 더함. 지방은행으로서 신용카드 요율인하/가계대출 억제 등의 영향도 상대적으로 적음. 2022~23년 평균 이익추정치를 5.5% 상향함. "라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "4분기 순이익 942억원(+44.1% YoY)은 컨센서스 777억원을 큰 폭 상회. 뚜렷한 NIM 상승과 예상보다 적은 대손비용이 주효. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

현대차증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 10,400원이 고점으로, 반대로 7,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 11,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 11,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 12,500원을 제일 보수적인 의견을 제시한 이베스트투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 10,500원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2022.02.14 목표가 11,000 투자의견 BUY

- 2021.10.28 목표가 10,400 투자의견 BUY

- 2021.08.24 목표가 9,300 투자의견 BUY

- 2021.07.28 목표가 9,000 투자의견 BUY

- 2021.04.28 목표가 8,200 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.02.14 목표가 11,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2022.02.14 목표가 11,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2022.02.14 목표가 10,500 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권

- 2022.02.14 목표가 12,500 투자의견 BUY 하나금융투자