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메리츠증권에서 20일 세경하이테크(148150)에 대해 "과도한 우려 속 새로운 기회"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 12,000원을 내놓았다.

메리츠증권 양승수 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 메리츠증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 2회연속 목표가가 높아지다가 이번에는 직전보다 낮은 수준으로 크게 하향반전하는 모습이다.

◆ Report briefing

메리츠증권에서 세경하이테크(148150)에 대해 "2Q24 연결 영업이익 129억원(+126.6% YoY)으로 시장 컨센서스(137억원) 하회. 재료비 상승 및 일부 수율 이슈로 시장 기대대비 부진한 수익성 기록. 국내 고객사 폴더블 신작 흥행 실패와 함께 동사 주가는 고점 대비 -49.3% 하락. 우려 대비 양호한 실적과 폴더블 신규 고객사 확보, 열폭주 방지 관련 2차전지 자회사인 세스맷의 신소재 매출 발생이 예상됨에 따라 동사에 대한 비중확대를 추천."라고 분석했다.

또한 메리츠증권에서 "2Q24 연결 실적은 매출액 1,001억원(+47.5% YoY), 영업이익 129억원(+126.6% YoY)로 시장 컨센서스(영업이익 137억원)를 하회. 폴더블 선행생산 및 소재변경으로 인한 ASP 상승이 매출 성장을 견인. 1분기에 신규로 반영된 아이패드향 OCA 필름 매출액도 소폭 성장. 다만 폴더블 보호 필름의 소재 변경으로 인한 재료비 상승과 함께 공법 변화로 인한 생산 수율 이슈가 발생했던 것으로 파악됨. 생산 수율은 7월부터 정상화되었으나 기대대비 부진한 수익성을 기록하였음."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

메리츠증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 15,000원이 고점으로, 반대로 13,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 12,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 메리츠증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 12,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 4.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 11,000원을 제시한 바 있다.

[메리츠증권 투자의견 추이]

- 2024.08.20 목표가 12,000 투자의견 BUY

- 2024.05.31 목표가 15,000 투자의견 BUY

- 2024.05.16 목표가 14,000 투자의견 BUY

- 2024.03.25 목표가 13,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.08.20 목표가 12,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2024.07.24 목표가 11,000 투자의견 BUY NH투자증권