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미래에셋대우에서 24일 덴티움(145720)에 대해 "만년 저평가 우량주는 이제 사양한다"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 74,000원을 내놓았다.

미래에셋대우 김충현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 미래에셋대우의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 오랜만에 목표가가 상향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 52.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

미래에셋대우에서 덴티움(145720)에 대해 "동사는 중국시장에서 외국기업 최초로 임플란트 생산 허가와 CT 판매허가 취득. 패키지 판매전략을 통해 중국에서 역대최대 실적 경신 (2020년 1,149억원). 18년부터 꾸준히 하락한 영업이익률과 현금흐름 악화가 동사의 주가를 눌러왔음. 21년은 오랜만에 20% 이상 영업이익률 기대. 4Q20 보수적 충당금 설정도 긍정적. CAPEX 사이클 종료까지 고려하면 올해부터 큰 폭의 현금흐름 개선 예상. 현재 주가는 저평가. "라고 분석했다.

또한 미래에셋대우에서 "4Q20 Review 매출 및 영업이익 모두 어닝 서프라이즈 기록하며, 사상최대 분기실적 달성. 매출액 15% YoY, 영업이익 126% YoY . "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

미래에셋대우의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 65,000원이 고점으로, 반대로 52,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 74,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 미래에셋대우에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 74,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 4.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 68,000원을 제시한 바 있다.

[미래에셋대우 투자의견 추이]

- 2021.02.24 목표가 74,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.11.11 목표가 54,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.10.16 목표가 54,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.08.11 목표가 54,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.05.12 목표가 52,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.02.24 목표가 74,000 투자의견 BUY(유지) 미래에셋대우

- 2021.02.24 목표가 68,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권