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하나금융투자에서 29일 이마트(139480)에 대해 "4Q20 Pre: 코로나 재확산, 오히려 기회"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 190,000원을 내놓았다.

하나금융투자 박종대 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나금융투자의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 정체구간을 한동안 보낸 후에 최근 2회 연속 목표가가 높아졌고 또한 목표가의 상승폭도 더욱 커진 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 27.1%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하나금융투자에서 이마트(139480)에 대해 "코로나19 재확산은 이마트에 오히려 우호적인 사업환경으로 작용하고 있음. 이마트는 쓱닷컴을 통해 국내 식품 온라인 시장에서 패권을 잡아가고 있으며, 2021년 트레이더스는 신규점포 정상화 등으로 YoY 13% 외형성장이 예상되며, 영업이익률은 2.8%까지 상승할 것으로 예상함. 전문점 사업은 구조조정을 통해 이제 노브랜드 사업이 되고 있음. 이마트24 사업 확대는 추가적인 실적 모멘텀."라고 분석했다.

또한 하나금융투자에서 "4분기 연결 매출과 영업이익은 각각 전년 동기대비 32%, 730억원 증가(흑자전환)한 6조 3,550억원과 630억원 수준이 가능할 전망."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하나금융투자의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 160,000원이 고점으로, 반대로 135,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 190,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 190,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 11.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 250,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'BUY(신규편입)'에 목표주가 170,000원을 제시한 바 있다.

[하나금융투자 투자의견 추이]

- 2020.12.29 목표가 190,000 투자의견 BUY

- 2020.09.09 목표가 160,000 투자의견 BUY

- 2020.07.10 목표가 135,000 투자의견 BUY

- 2020.03.05 목표가 135,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.12.29 목표가 190,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2020.12.03 목표가 220,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2020.12.02 목표가 225,000 투자의견 BUY(유지) 미래에셋대우

- 2020.11.26 목표가 224,000 투자의견 BUY 삼성증권