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미래에셋증권에서 10일 BNK금융지주(138930)에 대해 "30%대 주주환원율 달성 기대"라며 투자의견을 'TRADING BUY(신규)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 9,500원을 내놓았다.

미래에셋증권 정태준 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'TRADING BUY(신규)'의견은 미래에셋증권에서 7개월만에 매매의견을 새롭게 조정하는 것으로 직전 매매의견인 'BUY'에서 한단계 내려앉은 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견 대비해서 소폭 낮은 수준으로서, 이는 동종목에 대한 시장의 전망을 다소 보수적으로 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하다가 이번에 목표가가 상향조정되는 모습이다.

◆ Report briefing

미래에셋증권에서 BNK금융지주(138930)에 대해 "보통주자본비율은 1분기에 12.0%에 도달했으며, 2분기부터는 12%대에서 유지될 것으로 예상. 이에 따라 2024년부터는 30%대의 주주환원율 달성이 가능할 것으로 예상하며, 이 경우 내재 할인율도 크게 개선될 수 있을 전망"라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 "2024년에는 이자이익과 비이자이익이 증가하고 대손비용도 개선되면서 순이익은 전년대비 17.9% 증가하면서 업계에서 가장 높은 성장률을 보일 전망. 2023년에 대규모 충당금 적립에 따른 대손비용 증가로 기저효과를 형성한 점도 높은 이익 성장률에 기여할 것으로 예상. 다만 2025년에는 기저효과 소멸로 1.3% 증익에 그칠 전망"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

미래에셋증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다.

오늘 미래에셋증권에서 발표된 'TRADING BUY(신규)'의견 및 목표주가 9,500원은 전체 컨센서스 대비해서 소폭 낮은 수준으로서 다소 보수적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 11,500원을 제일 보수적인 의견을 제시한 IBK투자증권은 투자의견 'TRADING BUY'에 목표주가 9,000원을 제시한 바 있다.

[미래에셋증권 투자의견 추이]

- 2024.06.10 목표가 9,500 투자의견 TRADING BUY(신규)

- 2023.11.01 목표가 8,300 투자의견 BUY

- 2023.07.28 목표가 8,300 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.06.10 목표가 9,500 투자의견 TRADING BUY(신규) 미래에셋증권

- 2024.05.07 목표가 10,500 투자의견 BUY 교보증권

- 2024.05.02 목표가 10,000 투자의견 BUY DS투자증권

- 2024.05.02 목표가 9,700 투자의견 BUY SK증권