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IBK투자증권에서 26일 코오롱인더(120110)에 대해 "유럽 석유수지 업체 철수로 인한 반사수혜 발생"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 53,000원을 내놓았다.

IBK투자증권 이동욱 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 IBK투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 한차례 정체구간을 보낸 후에 이번에 비교적 조정폭이 크게 줄어든 모습이다.

◆ Report briefing

IBK투자증권에서 코오롱인더(120110)에 대해 "동사의 화학부문 실적은 하반기에 호조세가 이어질 전망. 주력 제품 중 석유수지는 이번 분기에도 판가가 상승(3분기 연속)할 전망. 작년 Arakawa의 독일 HHCR 폐쇄에 이어, 올해 2분기에도 ExxonMobil 프랑스 석유수지 설비(C5/HHCR)가 폐쇄되었고, EUDR 영향으로 대체재인 송진/Fatty Acid의 가격이 상승하였기 때문. 또한 올해 5월 여수 고순도 방향족계 석유수지(PMR) 플랜트 증설 완료도 석유수지 판가 개선에 긍정적인 영향을 주고 있음."라고 분석했다.

또한 IBK투자증권에서 "올해 3분기 영업이익은 전 분기 대비 감익될 전망. 펀더멘털의 훼손은 제한되지만, 패션부문의 비수기 효과가 발생할 전망이고, 산업자재부문 중 Cash Cow 제품인 아라미드의 기존 공장(7.5천톤) 대규모 정기보수에 따른 물량 감소에 기인. 다만 신증설한 아라미드 공장은 100% 가동, 정기보수 후 기존 플랜트 수율 개선, 아라미드 펄프 증설 완료로 올해 4분기부터 아라미드 증설 효과가 본격화될 전망. 또한 내년은 미주 광케이블향 수요 증가, 올해에서 내년으로 이연된 일본 경쟁사의 대규모 정기보수 효과로 추가적인 실적 증가가 전망. 한편 폴리에스터 타이어코드의 경우 고객사 대상 판가 인상으로 3분기에도 추가적인 수익성 개선이 예상."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

IBK투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년8월 70,000원까지 높아졌다가 2024년1월 56,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 53,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 IBK투자증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 53,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 70,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하나증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 46,000원을 제시한 바 있다.

[IBK투자증권 투자의견 추이]

- 2024.08.26 목표가 53,000 투자의견 매수

- 2024.06.07 목표가 60,000 투자의견 BUY

- 2024.05.23 목표가 60,000 투자의견 BUY

- 2024.05.10 목표가 56,000 투자의견 BUY

- 2024.04.04 목표가 56,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.08.26 목표가 53,000 투자의견 매수 IBK투자증권

- 2024.08.12 목표가 54,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2024.08.12 목표가 46,000 투자의견 BUY(신규) 하나증권

- 2024.08.07 목표가 70,000 투자의견 BUY 유안타증권