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간밤 미국 뉴욕증시에서 엔비디아 주가가 6% 상승해 사상 최고치를 경신한 가운데 국내 반도체 관련주도 강세를 보인다.  

올 1월9일 오전 9시25분 기준 증시에서 시스템 반도체 전문 디자인 솔루션 사업을 영위하는 가온칩스는 전 거래일 대비 8000원(14.65%) 오른 6만2600원에 거래 중이다. 제주반도체(11.11%), 디아이티(6.86%), 에이디테크놀로지(5.76%), 칩스앤미디어(4.89%), 오픈엣지테크놀로지(3.76%), 윈팩(3.50%) 등 시스템 반도체뿐 아니라 고대역폭메모리(HBM), 인공지능(AI) 반도체 관련주들이 일제히 강세를 보인다. 

엔비디아 주가가 급등해 사상 최고치인 522.53달러에 거래를 마치며 이들 종목에 훈풍이 불어온 것으로 풀이된다. 엔비디아는 8일(현지시간) 가정에서 사용할 수 있는 새로운 그래픽처리장치(GPU) 지포스 RTX 40시리즈를 공개했다. RTX 40시리즈는 AI 연산 성능을 높이기 위해 쿠다(CUDA) 코어 수를 늘리고 메모리 입출력 속도를 강화했다. 이날 엔비디아가 급등하자 필라델피아 반도체 지수도 전 거래일 대비 3% 상승 마감했다.  

현대차증권은 지난 12월4일 디아이티에 대해 2019년 1분기 이후 사상 최대 영업이익률을 기록했는데, 국내 반도체 업체향으로 레이저 어닐링 장비 수주분이 매출로 인식됐기 때문이라고 말했다. 목표주가와 투자의견은 제시하지 않았다.

곽민정 현대차증권 연구원은 “2023년 반도체 업계의 감산 기조로 인해 상반기 부진한 실적을 기록했으나 HBM 관련 선단 공정 투자에 따른 수주 물량 중 일부가 3분기 매출로 인식됐다”면서 “4분기에도 기 수주분에 대한 레이저 어닐링 장비 매출이 반영될 것으로 전망된다”고 전했다.

이어 곽 연구원은 “2024년 엔비디아 라인업에는 6개의 HBM3e가 탑재되는 H200과 8개의 HBM3e가 탑재되는 B100이 새로 추가될 예정으로 AWS, Google, Ms Azure, Oracle 등이 H200을 탑재하기로 했다”면서 “그 외에도 많은 CSP 업체들이 H200과 B100을 채택할 전망으로, HBM 적층 단수가 상향될수록 레이저 어닐링 공정이 중요해짐에 따라 동사의 수혜는 상당기간 지속될 것”이라고 했다.

아울러 그는 “국내외 HBM 관련 선단 공정 투자가 확대되고 있고, 동사는 국내 고객사 외에 해외 고객사들도 추가로 확보할 것으로 기대됨에 따라 동사의 2024년 실적 역시 크게 개선될 것으로 전망된다”면서 “현재 HBM 관련 병목 현상에 따른 선단 공정 투자가 집중되고 있어 동사의 레이저 어닐링 장비 수요는 지속할 것으로 2024년 영업이익률 개선이 매우 가파를 것으로 전망되며 주가 업사이드가 매우 클 것으로 판단된다”라고 말했다.

올 3분기 연결기준 매출액은 305.42억으로 전년동기대비 19.56% 감소. 영업이익은 51.70억으로 258.42% 증가. 당기순이익은 61.74억으로 83.17% 증가. 

3분기 누적매출액은 716.14억으로 17.46% 감소. 영업이익은 27.10억으로 111.73% 증가. 당기순이익은 63.00억으로 34.14% 증가. 

동사의 주요제품으로는 AOI Solution, LASER Solution, VISION AI Solution으로 구분할 수 있으며 반도체 산업, 디스플레이(OLED) 산업, 2차전지 산업, 자동차 산업 등에 응용되어 사용중. AOI(Automatic Optical Inspection) Solution이란, 대상체에 빛을 조사하여 투과 또는 반사되는 빛을 Lens를 통해 카메라의 Sensor에 전달시켜 해당 이미지의 광량차이를 이용, 결함유무를 검사하는 Machine Vision 기술로, 동사는 Machine Vision 기술을 활용하여 반도체, 디스플레이, 2차전지, 자동차 등의 산업에 솔루션을 제공중. AOI Solution의 매출 비중이 90% 이상임.
최대주주는 박종철 외(38.57%), 주요주주는 최정일(9.92%), 이경운(5.92%).

작년 연결기준 매출액은 1328.75억으로 전년대비 74.62% 증가. 영업이익은 55.34억으로 58.952억 적자에서 흑자전환. 당기순이익은 92.69억으로 14.56억 적자에서 흑자전환.

작년 1월2일 5100원에서 바닥을 찍은 후 등락을 보이는 가운데 점차 저점과 고점을 높혀오다 11월16일 24350원에서 고점을 직고 밀렸으나 12월26일 17500원에서 저점을 찍은 모습입니다. 이후 올 1월9일 22500원에서 고점을 찍고 밀리는 중으로, 이제부턴 밀릴때마다 물량 확보할 기회로 보여집니다.

손절점은 18000원으로 보시고 최대한 저점을 노리시면 되겠습니다. 18700원 전후면 무난해 보이며 분할매수도 고려해 볼수 있겠습니다.목표가는 1차로  20600원 부근에서 한번 차익실현을 고려해 보시고 이후 눌릴시 지지되는 저점에서 재공략 하시면 되겠습니다. 2차는 22700원 이상을 기대 합니다.

감사합니다.