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이베스트투자증권에서 1일 LX하우시스(108670)에 대해 "4Q23 Review: 실적 하회, 배당 호조"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 55,000원을 내놓았다.

이베스트투자증권 김세련 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 이베스트투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하던 목표가가 최근 두차례 연속 하향조정되고 있는데 조정폭이 이번에 더욱 커지는 모습이다.

◆ Report briefing

이베스트투자증권에서 LX하우시스(108670)에 대해 "국내 주택거래량 둔화, 수출 감소로 건자재 마진 악화. 실적 감소에 따라 목표주가 하향하나, DPS 서프라이즈는 긍정적. DPS가 지난해 200원에서 1,700원으로 대폭 상향된 데는 전체적으로 LX하우시스의 펀더멘탈이 개선되면서 OCF가 개선된 영향이 클 것으로 보이며, 지난해 대비 부채비율도 32.1%p 감소한 186.3%로 낮아지면서 점진적 체질개선 및 이에 따른 주주가치 제고가 이루어진 점은 긍정적으로 판단."라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 "LX하우시스의 4분기 매출액은 8,827억원으로 전년동기와 유사, 컨센서스에 부합. 반면 영업이익은 89억원으로 전년동기대비 흑자전환, 컨센서스 영업이익 327억원에 크게 하회하는 어닝쇼크를 기록. 건자재 부문은 영업이익률 0.3%를 기록하며 금번 실적 감소에 크게 기인. 이는 4분기 거래 성수기에도 불구하고 위축된 부동산 시장 투자 센티먼트로 인해 주택 매매거래량이 다시금 감소하면서, 마진이 좋은 B2C향 매출의 감소가 이익 감소로 이어진 것으로 파악."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

이베스트투자증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년8월 70,000원까지 높아졌다가 2023년11월 65,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 55,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 이베스트투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 55,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 11%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 90,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한투자증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 54,000원을 제시한 바 있다.

[이베스트투자증권 투자의견 추이]

- 2024.02.01 목표가 55,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.11.09 목표가 65,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.11.01 목표가 70,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.08.18 목표가 70,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.02.01 목표가 55,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권

- 2024.02.01 목표가 54,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2023.12.01 목표가 54,000 투자의견 BUY(신규) 신한투자증권

- 2023.11.23 목표가 56,000 투자의견 BUY(신규) 미래에셋증권