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DB금융투자에서 25일 LG하우시스(108670)에 대해 "부진했지만 기대치에는 부합한 실적"라며 투자의견을 'HOLD(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 64,000원을 내놓았다.

DB금융투자 조윤호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD(유지)'의견은 DB금융투자의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '중립'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 10.2%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

DB금융투자에서 LG하우시스(108670)에 대해 "- 3분기 실적은 매출액 7,885억원(-3.8% YoY), 영업이익 249억원(+186.1% YoY), 세전이익 168억원(547.5% YoY)으로 집계 - 19년까지 신규분양 아파트 수가 30만세대 수준으로 정체, 다시 말해 감소하지 않기 때문에 매출 감소폭은 서서히 둔화될 전망이다. 반면 B2C 매출액에 영향을 미치는 재고주택 거래량은 2분기를 저점으로 반등하고 있기 때문에 제품 판매량이 늘어날 것으로 전망된다. 반면 소재/필름 사업부는 아직 돌파구가 보이지 않는다"라고 분석했다.

또한 DB금융투자에서 "LG하우시스에 대한 투자의견 Hold와 목표주가 64,000원을 유지한다. 건축자재의 실적은 바닥이 보이기 시작한 것으로 판단되지만, 소재/필름 실적은 턴어라우드를 얘기하기에 시기상조인 것으로로 판단된다. 밸류에이션 매력이 크지 않기때문에 투자의견 Hold를 유지한다. 다만 바닥이 보이기 시작했다는 점에서 관심을 가지기 시작해야 할 것으로 보인다. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

DB금융투자의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년1월 53,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 64,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 DB금융투자에서 발표된 'HOLD(유지)'의견 및 목표주가 64,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 KB증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 68,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 흥국증권은 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 60,000원을 제시한 바 있다.

[DB금융투자 투자의견 추이]

- 2019.10.25 목표가 64,000 투자의견 HOLD(유지)

- 2019.07.26 목표가 64,000 투자의견 HOLD(유지)

- 2019.04.25 목표가 64,000 투자의견 HOLD(유지)

- 2019.04.10 목표가 64,000 투자의견 HOLD(유지)

- 2019.01.30 목표가 53,000 투자의견 HOLD(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2019.10.25 목표가 60,000 투자의견 HOLD(유지) 흥국증권

- 2019.10.25 목표가 66,000 투자의견 HOLD 유안타증권

- 2019.10.25 목표가 64,000 투자의견 HOLD(유지) DB금융투자

- 2019.10.15 목표가 68,000 투자의견 HOLD KB증권