thinkpool

삼성증권에서 18일 KB금융(105560)에 대해 "KB금융, 교환사채 발행 및 칼라일과 전략적 제휴 체결"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 42,000원을 내놓았다.

삼성증권 김재우 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향/하향조정을 각각 한차례씩 격은 후에 이번에는 직전과 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 19.1%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 KB금융(105560)에 대해 "은행주 중에서는 KB금융을 Top pick으로 추천. 이는 차별화된 자본비율과 높은 비은행 이익기여도, 그리고 프라삭과 푸르덴셜 생명 등 M&A를 통한 추가적 이익 개선 가능성과 더불어, 단기적으로는 1) 1Q 중 인식한 기타영업손실 환입에 따른 추가적 실적 개선과 2) 푸르덴셜생명 인수에 따른 염가매수차익 인식 등의 요인이 실적에 긍정적으로 기여할 여지가 크기 때문. "라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "8일 KB금융은 2,400억원 규모의 교환사채 발행을 공시. KB금융은 현재 보유 중인 자사주 6.3% 중 1.2% 지분 (5백만주, 시가 기준 1,763억원 규모)을 기초자산으로 교환사채를 발행할 예정. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년2월 58,000원까지 높아졌다가 2020년4월 41,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 42,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 42,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 10%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 현대차증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 52,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 이베스트투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 42,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2020.06.18 목표가 42,000 투자의견 BUY

- 2020.04.10 목표가 41,000 투자의견 BUY

- 2020.02.06 목표가 58,000 투자의견 BUY

- 2019.10.24 목표가 52,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.06.18 목표가 42,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2020.06.19 목표가 52,000 투자의견 BUY(유지) 케이프투자증권

- 2020.06.19 목표가 52,000 투자의견 BUY 현대차증권

- 2020.06.01 목표가 47,000 투자의견 BUY 메리츠증권