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하나금융투자에서 7일 KB금융(105560)에 대해 "투자하기 가장 편안한 은행주. 최선호주 유지"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 65,000원을 내놓았다.

하나금융투자 최정욱, 강승원 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나금융투자의 직전 매매의견과 동일한 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 정체구간을 한동안 보낸 후에 최근 2회 연속 목표가가 높아졌는데 이번에 조정된 상승폭은 이전보다 다소 둔화된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 43.6%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하나금융투자에서 KB금융(105560)에 대해 "내용면에서 양호한 실적과 기대 이상의 배당정책. 목표가 상향. 잠재 리스크 요인 적은 편. 푸르덴셜생명 인수 기대감도 상존. 2020년 추정 순익 3.4조원. 푸르덴셜 인수시 3.6조원도 가능. 적극적인 주주친화정책의 일환으로 적은 규모일지라도 지난해처럼 자사주 추가 소각 실시 가능성도 상존."라고 분석했다.

또한 하나금융투자에서 "4분기 순익은 5,347억원으로 전년동기대비 178% 증가했지만 컨센서스를 소폭 하회. 컨센서스를 하회한 배경은 은행 희망퇴직비용과 성과급 지급액이 예상을 상회했기 때문. "라고 밝혔다.

한편 "KB금융에 대한 투자의견 매수를 유지하고, 목표주가를 기존 61,500원에서 65,000원으로 상향. 목표가 상향은 캄보디아 프라삭 인수 효과를 감안해 2020년 이후의 이익추정치를 상향 했기 때문."라고 전망했다.

◆ Report statistics

하나금융투자의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 62,000원이 고점으로, 반대로 57,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 65,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 65,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 6.4% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 현대차증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 65,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 56,000원을 제시한 바 있다.

[하나금융투자 투자의견 추이]

- 2020.02.07 목표가 65,000 투자의견 BUY

- 2019.12.09 목표가 61,500 투자의견 BUY

- 2019.11.18 목표가 57,000 투자의견 BUY

- 2019.10.25 목표가 57,000 투자의견 BUY

- 2019.09.20 목표가 57,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.02.07 목표가 65,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2020.02.07 목표가 56,000 투자의견 BUY(유지) SK증권

- 2020.02.07 목표가 64,000 투자의견 BUY KTB투자증권

- 2020.02.07 목표가 65,000 투자의견 BUY 현대차증권