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미래에셋증권에서 3일 아이센스(099190)에 대해 "산 넘어 산"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 39,700원을 내놓았다.

미래에셋증권 김충현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 미래에셋증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 한차례 정체구간을 보낸 후에 이번에 비교적 조정폭이 크게 줄어든 모습이다.

◆ Report briefing

미래에셋증권에서 아이센스(099190)에 대해 "2023년 매출은 기존 예상과 크게 다르지 않은 2,900억원(9% YoY)을 예상. 다만, 문제는 영업이익으로 전년대비 55% 성장한 311억원(OPM 11%)을 기록하며 지난 5년 평균 영업이익률 14%를 하회할 것으로 전망. 영업이익률 하향의 가장 큰 요인은 미터기 원가상승과 임상시험 비용. 미터기 원가는 22년 비싸게 구입한 재고를 소진하기 때문이며, 임상비용은 CGM 후속모델 탐색임상과 당화혈색소 POCT 제품의 미국진출을 위한 임상시험이 예정되어 있기 때문"라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 "4Q22 매출액 시장기대치 하회, 영업이익 시장기대치 크게 하회하는 실적 달성"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

미래에셋증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 46,000원이 고점으로, 반대로 40,500원이 저점으로 제시된 이후 이번에 39,700수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 미래에셋증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 39,700원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.

[미래에셋증권 투자의견 추이]

- 2023.02.03 목표가 39,700 투자의견 BUY

- 2022.10.31 목표가 46,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.07.29 목표가 46,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.05.03 목표가 44,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.01.28 목표가 40,500 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.02.03 목표가 39,700 투자의견 BUY 미래에셋증권