thinkpool

신한투자증권에서 14일 CJ제일제당(097950)에 대해 "맏형은 다르다"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 460,000원을 내놓았다.

신한투자증권 조상훈 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

신한투자증권에서 CJ제일제당(097950)에 대해 "하반기 기대할 것이 더 많아 최근 주가 조정을 적극 활용. 업종 내 최선호주 의견 유지. 상반기 급격한 주가 상승 후 최근 조정세이나 이를 적극적인 매수 기회로 활용. 내식 수요 증가와 신제품, 플랫폼 전략적 육성에 따라 국내외 가공식품 판매량 성장 추세 전환. 바이오 및 F&C 시황 회복, 원가 부담 완화, 비주력사업의 매각을 통한 핵심사업 경쟁력 강화 등 긍정적인 모습이 올해 내내 이어질 것. 2Q24 Review: 소비 침체 속에서도 선방. "라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 "2Q24 매출과 영업이익은 7.24조원(+0.3% YoY), 3,836억원(+11.3% YoY) 기록, 컨센서스 부합. CJ대한통운을 제외한 매출과 영업이익은 4.33조원(-2.1% YoY), 2,690억원(+14.1% YoY) 기록. 내수 소비 침체와 비용 증가로 식품은 주춤했으나 바이오와 F&C 회복으로 선방. 1) 식품은 소비 침체 여파로 매출 -1%(지상쥐 매각 영향 제외 시 +1%), 비비고 글로벌 리뉴얼에 따른 비용 집행으로 영업이익 -5%. 슈완스는 점유율 상승과 주력 제품/채널 판매 확대 지속으로 영업이익 +6%. 2) 바이오는 트립토판과 Specialty 등 고수익 제품 매출 비중 확대로 영업이익 +17%. 최근 라이신 등 주요 아미노산 Spot 가격 반등 고무적. 3) F&C는 예상보다 빠른 돈가 회복으로 QoQ 흑자전환."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

신한투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년7월 400,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 460,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 신한투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 460,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.1%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 DS투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 520,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 IBK투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 440,000원을 제시한 바 있다.

[신한투자증권 투자의견 추이]

- 2024.08.14 목표가 460,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.07.26 목표가 460,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.07.08 목표가 460,000 투자의견 BUY

- 2024.05.30 목표가 460,000 투자의견 BUY

- 2024.05.14 목표가 460,000 투자의견 매수(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.08.14 목표가 460,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2024.08.14 목표가 480,000 투자의견 BUY 현대차증권

- 2024.08.14 목표가 500,000 투자의견 BUY 교보증권

- 2024.08.14 목표가 470,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권