thinkpool

신한금융투자에서 15일 CJ제일제당(097950)에 대해 "일회성에 가려진 양호한 국내외 성장"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 530,000원을 내놓았다.

신한금융투자 조상훈 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 신한금융투자의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 높아진 후에 이번에 다시 목표가가 직전보다 더 낮게 비교적 크게 하향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 42.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

신한금융투자에서 CJ제일제당(097950)에 대해 "식품 부문은 구조적인 간편식 수요증가와 가격 인상, 해외 성장에 힘입어 외형 성장이 지속되고 있음.또한, 저수익 채널 정리, 전반적인 경쟁 완화로 수익성도 개선 추세. 바이오 부문은 2011년 이후 공급 과잉으로 인한 실적 부진을 포트폴리오 다변화를 통해 해결. 화이트바이오를 포함한 Specialty아미노산 시장 규모는 아직 작지만 높은 진입장벽으로 인해 경쟁 강도가 낮음. 이에 성장성과 수익성이 모두 양호"라고 분석했다.

또한 신한금융투자에서 "4Q21 매출과 영업이익은 6.95조(+12.9% YoY), 2,366억(-20.2%YoY)을 기록하며, 컨센서스를 28% 하회"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

신한금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 620,000원이 고점으로, 반대로 570,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 530,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 신한금융투자에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 530,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 7.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 620,000원을 제시한 바 있다.

[신한금융투자 투자의견 추이]

- 2022.02.15 목표가 530,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.11.26 목표가 620,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.02.09 목표가 570,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.02.15 목표가 530,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2022.01.06 목표가 550,000 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2022.01.06 목표가 570,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2022.01.04 목표가 550,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권