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- 업종평균과 비교해서 등락폭 대비 수익률은 낮아 - 관련종목들은 상승 우위, 반도체업종 +0.35% - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.24%로 적정수준 - 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 26.05% - 주가와 거래량은 약세, 투자심리는 보통 - 현재주가 근처인 9,360원대에 주요매물대가 존재.

업종평균과 비교해서 등락폭 대비 수익률은 낮아 19일 오후 2시55분 현재 전일대비 2.05% 하락하면서 9,060원을 기록하고 있는 알에프세미는 지난 1개월간 5.63% 하락했다. 같은 기간동안 위험정도를 말해주는 표준편차는 1.7%를 기록했다. 이는 코스닥 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 알에프세미의 월간 변동성은 주요종목군 내에서 중간 수준이었으나 주가등락률은 상대적으로나 절대적으로 낮은 수준을 유지했다는 것이다. 최근 1개월을 기준으로 알에프세미의 위험을 고려한 수익률은 -3.3을 기록했는데, 주가는 하락했지만 위험대비 수익률은 주요종목군 내에서 중간 수준을 유지했다. 다만 코스닥업종의 위험대비수익률 3.1보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적으로 보기 어렵다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 알에프세미가 속해 있는 코스닥업종은 반도체지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 따라서 코스닥업종에 투자하고 있다면 지수대비 안전하면서도 높은 상승률을 기록하고 있는 것이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
실리콘화일	1위	2.3%	1위	10.3%	1위	4.4
프로텍	2위	2.0%	5위	-12.4%	5위	-6.1
알에프세미	3위	1.7%	4위	-5.6%	3위	-3.3
에이티세미콘	4위	1.6%	2위	3.6%	2위	2.2
티에스이	5위	0.9%	3위	-4.0%	4위	-4.3
반도체	-	1.0%	-	2.1%	-	2.1
코스닥	-	0.7%	-	2.2%	-	3.1

관련종목들은 상승 우위, 반도체업종 +0.35%

이 시각 현재 관련종목들은 상승이 우세한 가운데 반도체업종은 0.35% 상승중이다.

티에스이	8,020원 ▼180(-2.20%)	실리콘화일	8,680원 ▲140(+1.64%)
에이티세미콘	1,720원 ▲25(+1.47%)	프로텍	8,150원 ▲30(+0.37%)

11월29일에 알에프세미 3/4분기(2013년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	150.1억	14.4억	6.7억
직전분기 대비	23.1% 증가	16.5% 감소	56.3% 감소
전년동기 대비	49.1% 증가	22.8% 감소	57.5% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 12.62%로 업종평균 상회. PER은 16.67로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.62임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 알에프세미는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있는 가운데, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	알에프세미	프로텍	실리콘화일	티에스이	에이티세미콘
ROE	9.7	17.6	16.9	2.4	-3.3
PER	16.7	5.2	13.3	30.3	-
PBR	1.6	0.9	2.3	0.7	0.9
기준년월	2013년6월	2013년6월	2013년6월	2013년6월	2013년6월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 전일까지 외국인이 7일 연속, 기관이 2일 연속 각각 동종목을 순매도 했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 우위를 지속하면서 51,885주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 30,510주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 82,395주를 순매수했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.24%로 적정수준 최근 한달간 알에프세미의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.24%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.94%를 나타내고 있다. 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 26.05% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 69.65%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 26.05%를 보였으며 기관은 4.28%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 61.64%로 가장 높았고, 개인이 36.01%로 그 뒤를 이었다. 기관은 2.33%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 거래량은 약세, 투자심리는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 9,360원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 9,360원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 9,360원대는 전체 거래의 18.2%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 9,490원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 9,360원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 9,360원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.