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대신증권은 28일 웅진씽크빅(095720)에 대해 "기대치를 넘어서는 이익개선"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 26,000원을 내놓았다. 대신증권 정봉일 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 대신증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 오랜만에 목표가가 상향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 21.8%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing





대신증권은 웅진씽크빅(095720)에 대해 "괄목할 만한 1분기 수익성 개선은 08년 북렌탈 사업 철수가 완료된 점이 손익 개선의 주된 요인이며 동시에 학습지와 전집 등 주요 사업부들의 이익률이 개선되었기 때문"라고 분석했다. 또한 대신증권은 "학습지를 비롯한 주요사업들의 성장률은 둔화되었지만 전년 동기 대비 이익률이 향상된 점도 09년 수익성 개선을 뒷받침 할 것으로 판단된다. 08년까지는 부문별 매출성장에 초점을 맞추면서 이익률 저하가 나타났지만 09년은 경기악화 등의 영향으로 이익률 관리에 초점을 맞추고 있어 북렌탈 철수에 따른 기저효과를 뒷받침하기에 충분할 것"라고 밝혔다. 한편 "동사의 2009년 연간 실적은 매출액 8,403억원(+7.1% yoy), 영업이익 881억원(+33.8% yoy), 당기순이익 583억원(+103.7% yoy)을 기록할 것"라고 전망했다.
◆ Report statistics

대신증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 추세이다.

<컨센서스 하이라이트>

	컨센서스	최고	최저
투자의견	매수	BUY(M)	BUY(M)
목표주가	25,788	30,000	21,400

*최근 분기기준

오늘 대신증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 26,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나대투증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 30,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권은 투자의견 'BUY(M)'에 목표주가 21,400원을 제시한 바 있다.

<대신증권 투자의견 추이>		<최근 리포트 동향>
의견제시일자 투자의견 목표가격 20090428 매수(유지) 26,000 20090327 매수(유지) 23,000 20090311 매수(유지) 23,000 20090206 매수(유지) 23,000 20090109 매수(유지) 23,000		의견제시일자 증권사 투자의견 목표가 20090428 대신 매수(유지) 26,000 20090428 메리츠 매수(유지) 29,000 20090428 대우 매수(유지) 29,000 20090428 현대 매수(유지) 29,000

* 씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 27개 증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.