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미래에셋대우에서 3일 파트론(091700)에 대해 "2021년에 대한 기대"라며 투자의견을 'BUY(상향)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 12,900원을 내놓았다.

미래에셋대우 박원재 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(상향)'의견은 미래에셋대우의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향/하향조정을 각각 한차례씩 격은 후에 이번에는 직전과 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 31.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

미래에셋대우에서 파트론(091700)에 대해 "화웨이 영향으로 2021년 최대 고객사 스마트폰 판매 수량 증가 기대. 동사 수혜 가능할 전망. 중장기적으로 스마트폰의 카메라 기능 개선 지속. 자동차 전장, 헬스케어, 무선통신제품등 신사업 성과 본격화. 고객사의 단가 인하 압력 강화 가능성은 우려되나 동사의 양산 능력과 위기 관리 경험으로 일정 부분 상쇄가 가능할 것으로 판단. 시장 안정화, 가동률 상승, 고객사 판매 수량 정상화 확인."라고 분석했다.

또한 미래에셋대우에서 "3Q20 Review 매출액 3,757억원(+5.9% YoY, +60.8% QoQ), 영업이익 221억원(-28.2% YoY,흑자전환 QoQ). 4Q20 추정 실적: 매출액 2,652억원(+24.5% YoY, -25.8% QoQ), 영업이익127억원(+68.6% YoY, -42.7% QoQ)."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

미래에셋대우의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년10월 18,000원까지 높아졌다가 2020년7월 11,400원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 12,900원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 미래에셋대우에서 발표된 'BUY(상향)'의견 및 목표주가 12,900원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6.1%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 16,500원을 제일 보수적인 의견을 제시한 현대차증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 12,500원을 제시한 바 있다.

[미래에셋대우 투자의견 추이]

- 2020.11.03 목표가 12,900 투자의견 BUY(상향)

- 2020.07.31 목표가 11,400 투자의견 HOLD(유지)

- 2020.02.24 목표가 14,600 투자의견 BUY

- 2019.10.31 목표가 18,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.11.03 목표가 12,900 투자의견 BUY(상향) 미래에셋대우

- 2020.11.04 목표가 14,500 투자의견 BUY 대신증권

- 2020.11.04 목표가 13,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권

- 2020.11.03 목표가 12,500 투자의견 BUY 현대차증권