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케이프투자증권에서 3일 아모레퍼시픽(090430)에 대해 "2Q20 Review: 코로나19의 그림자"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 200,000원을 내놓았다.

케이프투자증권 김혜미 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 케이프투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 상회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 공격적으로 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 지금까지 두차례 같은 수준을 지속하면서 뚜렷한 변화요인을 모색하지 못하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 22.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

케이프투자증권에서 아모레퍼시픽(090430)에 대해 "2Q20 실적은 여전히 국내외에서 코로나19에 따른 여파가 지속되고 있는 가운데, 오프라인 매장 효율화 등 채널 구조조정의 영향까지 더해져 매출과 영업이익이 모두 역성장하였음. 현 주가는 다소 부담스러운 수준이지만, 중국 역성장 폭이 전분기대비 크게 개선되는 등 하반기 이후 턴어라운드 기대감에 따른 상승 가능성도 배제할 수는 없다고 판단함. "라고 분석했다.

또한 케이프투자증권에서 "2Q20 연결 매출액 1조 557억원, 영업이익 352억원으로 기대치를 하회한 실적 기록."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

케이프투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 한때 2019년10월 230,000원을 최고점으로 기록된 이후 최근에 200,000원 수준까지 다소 하향조정되고 있다.

오늘 케이프투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 200,000원은 전체의견을 소폭 상회하는 수준으로 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 공격적으로 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 230,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KTB투자증권은 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 170,000원을 제시한 바 있다.

[케이프투자증권 투자의견 추이]

- 2020.08.03 목표가 200,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.04.29 목표가 200,000 투자의견 HOLD

- 2020.02.06 목표가 230,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.10.31 목표가 230,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.08.03 목표가 200,000 투자의견 BUY(유지) 케이프투자증권

- 2020.08.03 목표가 170,000 투자의견 HOLD(유지) KTB투자증권

- 2020.08.04 목표가 190,000 투자의견 BUY IBK투자증권

- 2020.08.03 목표가 190,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권