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- 위험대비수익률 -6.4, 업종평균대비 성과 좋아 - 관련종목들도 일제히 하락, 운수창고업업종 -3.75% - 증권사 목표주가 288,300원, 현재주가 대비 59% 추가 상승여력 - 기관과 개인은 순매도, 외국인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.18%로 적정수준 - 거래비중 기관 32.3%, 외국인 36.3% - 주가, 거래량, 투자심리 모두 약세 - 주요 매물구간인 142,000원선이 지지대로 작용.

위험대비수익률 -6.4, 업종평균대비 성과 좋아 20일 오후 1시20분 현재 전일대비 2.69% 하락하면서 181,000원을 기록하고 있는 현대글로비스는 지난 1개월간 13.6% 하락했다. 같은 기간동안 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 2.1%를 기록했다. 이는 운수창고업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 현대글로비스의 월간 주가등락률은 마이너스에 머물고 있지만, 변동성은 상대적으로 높은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 현대글로비스의 위험을 고려한 수익률은 -6.4를 기록했는데, 변동성은 높은 편이나 상대적으로 주가하락률이 낮아서 위험대비 수익률은 중간수준을 유지했다. 그럼에도 운수창고업업종의 위험대비수익률 -7.7보다는 높았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 현대글로비스가 속해 있는 운수창고업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
HMM	1위	2.9%	4위	-14.2%	2위	-4.9
현대글로비스	2위	2.1%	3위	-13.6%	3위	-6.4
팬오션	3위	2.0%	5위	-16.9%	5위	-8.4
한진칼	4위	2.0%	1위	8.1%	1위	4.0
대한항공	5위	1.8%	2위	-13.2%	4위	-7.3
코스피	-	1.2%	-	-9.1%	-	-7.5
운수창고업	-	1.7%	-	-13.2%	-	-7.7

관련종목들도 일제히 하락, 운수창고업업종 -3.75%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 운수창고업업종은 3.75% 하락하고 있다.

대한항공	25,550원 ▼1250(-4.66%)	팬오션	6,620원 ▼30(-0.45%)
HMM	25,300원 ▼1600(-5.95%)	한진칼	60,300원 ▼200(-0.33%)

증권사 목표주가 288,300원, 현재주가 대비 59% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 현대글로비스의 평균 목표주가는 288,300원이다. 현재 주가는 181,000원으로 107,300원(59%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 대신증권의 양지환 에널리스트가 " 해운과 CKD가 이끈다, 2분기에도 원화약세 흐름이 지속되면서 완성차 수송 등의 해운부문과 CKD사업부문의 외형 및 수익성에 긍정적인 효과가 이어질 것으로 전망CKD부문은 러시아 공장 가동 중단 영향 있지만, 인도네시아 공장 가동과 러시아를 제외한 해외 공장들의 가동률 회복이 상쇄해주고 있는 것으로 판단…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 300,000원을 제시했고, 한국투자증권의 최고운 에널리스트가 " 결국 믿을 건 실적, 다른 어떤 불확실성 요인보다 완성차 회복과 원화 약세가 더 중요. 지금의 현대글로비스는 이익 모멘텀이 다른 경기민감주와 차별화. 에너지 업종과 함께 물류대란 수혜주들의 투자매력은 오히려 부각될 것. 지금처럼 대외 불확실성이 커지는 상황에서 당장에 이익 성장과 재무구조 개선을 보여주고 있는 현대글로비스에 주목해야 함. 올해 주주환원 정책과 신사업 투자도 변곡점을 맞이했음. 반면 전세계적으로도 가장 저평가된 물류업체 중 하나.…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 280,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 4.22%로 업종평균 수준.PER은 10으로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.25임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 현대글로비스는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있는 가운데, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	현대글로비스	대한항공	HMM	한진칼	팬오션
ROE	12.5	9.0	-248.0	7.7	6.3
PER	10.0	7.9	-	7.6	16.6
PBR	1.3	0.7	4.5	0.6	1.1
기준년월	2019년9월	2019년9월	2019년9월	2019년9월	2019년9월

상장주식수 대비 거래량은 0.18%로 적정수준 최근 한달간 현대글로비스의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.18%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.97%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 32.3%, 외국인 36.3% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 36.3%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 32.3%를 보였으며 개인은 30.53%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 40.22%로 가장 높았고, 개인이 30.57%로 그 뒤를 이었다. 기관은 28.33%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투자심리 모두 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적 관점에서 불완전 정배열상태를 보이며 하락으로 추세전환 신호가 나오고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 142,000원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 142,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 142,000원대는 전체 거래의 21.4%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 137,000원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 142,000원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 142,000원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

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현대글로비스(주) 기업설명회(IR) 개최(안내공시)
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