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- 업종지수와 비교해서 위험도에 비해서 수익률은 낮아 - 관련종목들 혼조세, 반도체업종 -1.86% - 증권사 목표주가 20,000원, 현재주가 대비 43% 추가 상승여력 - 유진테크_장단기 성장추세 뚜렷한 모습 - 기관/개인 순매수, 외국인은 순매도 - 상장주식수 대비 거래량은 2.15%로 적정수준 - 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 15.37% - 투심과 거래량은 약세, 현재주가는 보통 - 주요 매물구간인 17,450원선이 저항대로 작용

업종지수와 비교해서 위험도에 비해서 수익률은 낮아 2일 오전 10시50분 현재 전일대비 6.69% 하락하면서 13,950원을 기록하고 있는 유진테크는 지난 1개월간 2.45% 하락했다. 같은 기간동안 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 4.3%를 기록했다. 이는 코스닥 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 유진테크의 월간 변동성이 주요종목군 내에서 가장 높은 수준을 유지하면서 주가등락률도 마이너스권을 나타내고 있다는 의미이다. 최근 1개월을 기준으로 유진테크의 위험을 고려한 수익률은 -0.5를 기록했는데, 변동성 증가와 주가하락으로 위험대비 수익률도 부진을 면치 못했다. 게다가 코스닥업종의 위험대비수익률인 11.8보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 유진테크가 속해 있는 코스닥업종은 반도체지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 따라서 코스닥업종에 투자하고 있다면 지수대비 안전하면서도 높은 상승률을 기록하고 있는 것이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
유진테크	1위	4.3%	4위	-2.5%	4위	-0.5
아이피에스	2위	4.2%	5위	-3.7%	5위	-0.8
아토	3위	4.0%	3위	5.0%	3위	1.2
씨앤에스	4위	3.0%	1위	14.9%	1위	4.9
STS반도체	5위	2.4%	2위	9.9%	2위	4.1
반도체	-	1.3%	-	-1.1%	-	-0.8
코스닥	-	0.5%	-	5.9%	-	11.8

관련종목들 혼조세, 반도체업종 -1.86%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있고 반도체업종은 1.86% 하락하고 있다.

아토	7,390원 ▼150(-1.99%)	씨앤에스	6,730원 ▲80(+1.20%)
아이피에스	14,150원 ▼500(-3.41%)	STS반도체	5,390원 ▲10(+0.19%)

증권사 목표주가 20,000원, 현재주가 대비 43% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 유진테크의 평균 목표주가는 20,000원이다. 현재 주가는 13,950원으로 6,050원(43%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사 투자의견을 보면 신한금융투자증권의 김영찬, 김정윤 에널리스트가 " 해외 경쟁사를 뛰어넘는 기술력 보유, 해외 주요 반도체 소자 업체의 Wafer Demo.결과를 보면 AMAT의 박막균일도는 +/-3%를 상회하는 수준인데 반해, 동사의 박막균일도는 +/-1.6%에 불과하다는 점에서 기술력은 이미 글로벌 Standard를 뛰어 넘는 수준이며, 삼성전자, 하이닉스 등의 양산 공급 실적과 월등한 기술력으로 내년 하반기에는 해외 거래선 확보가 가능할 전망..." (이)라며 투자의견 매수에 목표주가: 20,000원을 제시했다.

8월17일에 유진테크 2/4분기(2010년4월~6월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
2/4분기	242.0억	46.5억	43.6억
직전분기 대비	19.6% 감소	19.2% 감소	4.3% 감소
전년동기 대비	113.0% 증가	158.1% 증가	175.7% 증가

[재무분석 특징]

장단기 성장추세 뚜렷한 모습. 영업이익률 최근 회복세를 보이며 현재 14.76%로 업종평균 상회. PER은 31.26으로 업종평균보다 높으며, PBR은 4.65로 다소 높은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 유진테크가 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 상대적으로 낮은 수준을 보이고 있는 반면에, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 가장 높은 수준을 보이고 있다.

	유진테크	아토	씨앤에스	STS반도체	아이피에스
ROE	14.9	10.7	-14.1	-21.6	3.2
PER	31.3	21.0	-	-	108.2
PBR	4.7	2.2	4.3	1.9	3.4
기준년월	2010년6월	2010년6월	2010년6월	2010년6월	2010년6월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도 전일까지 외국인이 2일 연속, 기관이 7일 연속 각각 동종목을 순매도 했다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 최근에는 순매수량이 줄어들고 있음에도 불구하고 58,271주를 순매수했고, 개인들도 매수반전의 모습을 보이며 33,427주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 순매도로 돌아서면서 91,698주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 2.15%로 적정수준 최근 한달간 유진테크의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 2.15%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.01%를 나타내고 있다. 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 15.37% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 79.56%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 15.37%를 보였으며 외국인은 5.06%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 81.68%로 가장 높았고, 기관이 15.64%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 2.66%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 약세, 현재주가는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로는 상승패턴, 단기적으로는 하락패턴이다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 17,450원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 17,450원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 17,450원대는 전체 거래의 15.9%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 15,000원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 15,000원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 15,000원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[종목동향]

* 반도체 제조장비 공급에 관한 계약을 삼성전자(주)와 55.4억원에 체결 (2010년10월7일)* 반도체 제조장비 공급에 관한 계약을 삼성전자(주)와 23.5억원에 체결 (2010년9월20일)* 반도체 제조장비 공급에 관한 계약을 삼성전자(주)와 55.0억원에 체결 (2010년8월26일)* 반도체 제조장비 공급에 관한 계약을 하이닉스반도체와 28.8억원에 체결 (2010년8월9일)