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한화투자증권에서 15일 유진테크(084370)에 대해 "전공정 투자 수혜와 신규 장비 가치 반영 필요"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 69,000원을 내놓았다.

한화투자증권 김광진 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 한화투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 상향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 모습이다.

◆ Report briefing

한화투자증권에서 유진테크(084370)에 대해 "당사는 최근 심화되고 있는 디램 시장에서의 공급 제약이 국내 메모리 업체들의 전공정 투자 필요성을 증가시킬 것으로 판단. 동사는 그간 삼성전자와 SK하이닉스 내에서 담당 Step 수를 꾸준히 늘려오며 입지를 굳힌 만큼 이번 전공정 투자 증가 사이클에서 수혜 강도가 과거 어느 때보다 클 것. 특히 신규 장비인 Batch 타입 Epi 형성 장비에 대해 주목 필요. 현재 디램 3사 모두 테스트 진행 중이며 9부 능선을 넘은 것으로 파악, 이르면 내년 1c 공정부터 적용될 것으로 예상하며 동사 입장에서는 완전히 새로운 영역으로 진입한다는 점에서 큰 의미. 당 가격도 동사 장비 Line-up 내에서 가장 높을 것으로 예상되는 만큼 가시화될 경우 내년 이익 추정치 추가 상향 필요."라고 분석했다.

또한 한화투자증권에서 "2Q24 실적은 매출액 714억원(+4% QoQ), 영업이익 87억원(+118% QoQ) 예상. 전환투자 위주 대응으로 1Q24 대비 매출액은 소폭 증가 하겠으며, 고정비 효과 등으로 인해 일시적으로 낮아졌던 수익성도 정상궤도 진입할 것으로 추정. 투자의견 BUY를 유지하고 목표주가를 기존 5.7만원에서 6.9만원으로 +21% 상향."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한화투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년8월 40,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 69,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 한화투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 69,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.

[한화투자증권 투자의견 추이]

- 2024.07.15 목표가 69,000 투자의견 BUY

- 2024.04.23 목표가 57,000 투자의견 BUY

- 2023.09.21 목표가 50,000 투자의견 BUY

- 2023.08.08 목표가 40,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.07.15 목표가 69,000 투자의견 BUY 한화투자증권