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- 업종지수와 비교해서 위험대비 수익률 좋다고 할 수 있어 - 관련종목들 혼조세, 반도체업종 -2.66% - 증권사 목표주가 18,500원, 현재주가 대비 48% 추가 상승여력 - 기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.59%로 적정수준 - 거래비중 기관 17.58%, 외국인 22.11% - 주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체 - 주요 매물구간인 15,850원선이 저항대로 작용

업종지수와 비교해서 위험대비 수익률 좋다고 할 수 있어 25일 오전 11시55분 현재 전일대비 6.38% 오른 12,500원을 기록하고 있는 유진테크는 지난 1개월간 14.09% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 3.5%를 기록했다. 이는 반도체 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 유진테크의 월간 주가등락률은 마이너스를 보이고 있지만, 변동성은 상대적으로 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 유진테크의 위험을 고려한 수익률은 -4.0을 기록했는데, 변동성이 낮은 상태를 유지하면서 전체적인 관점에서의 위험대비 수익률은 중간 수준을 유지했다. 그럼에도 반도체업종의 위험대비수익률 -8.4보다는 높았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 유진테크가 속해 있는 반도체업종은 코스닥지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 즉, 업종등락률이 마이너스지만 지수에 비해서는 안전하게 선방하는 모습이라고 할 수 있다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
매직마이크로	1위	4.2%	4위	-22.1%	4위	-5.2
지스마트글로벌	2위	3.9%	1위	-8.6%	1위	-2.1
피에스케이	3위	3.5%	5위	-25.9%	5위	-7.4
유진테크	4위	3.5%	3위	-14.1%	3위	-4.0
테스	5위	3.4%	2위	-11.3%	2위	-3.3
코스닥	-	1.9%	-	-17.6%	-	-9.2
반도체	-	1.7%	-	-14.4%	-	-8.4

관련종목들 혼조세, 반도체업종 -2.66%

이 시각 현재 관련종목들이 혼조세를 보이고 있는 동안 반도체업종은 2.66% 하락중이다.

매직마이크로	4,575원 ▼125(-2.66%)	지스마트글로벌	12,300원 ▲200(+1.65%)
테스	15,250원 ▲400(+2.69%)	피에스케이	12,850원 ▼350(-2.65%)

증권사 목표주가 18,500원, 현재주가 대비 48% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 유진테크의 평균 목표주가는 18,500원이다. 현재 주가는 12,500원으로 6,000원(48%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 한국투자증권의 유종우 에널리스트가 " 실적은 예상대로 , 3분기 매출액은 380억원으로 당초 예상을 소폭 상회할 전망이다. 매출액이 당초예상을 소폭 상회하면서 영업이익률도 당초 예상했던 9%보다 높은 11%로 영업이익은 42억원으로 예상한다. 3분기 실적을 저점으로 4분기, 내년 1분기 실적은 개선될 것이다. SK하이닉스의 M15, 우시 신공장향 장비발주가 이어지기 때문이다…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 20,000원을 제시했고, 이베스트투자증권의 어규진 에널리스트가 " 겨울에 강한 장비 , 지난 12월 부터 진행된 SK하이닉스 M14 2층 및 삼성전자 평택 2층의 장비 입고 매출인식이 마무리 단계에 접어든 가운데, 미국법인 Eugenus(엑시트론)의 인수에 따른 비용발생 등 의 영향으로 지속적으로 수익성에 부정적인 영향을 끼칠 것으로 판단되기 때문이다…" (이)라며 투자의견 Buy (maintain)에 목표주가: 17,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 21.99%로 업종평균 상회. PER은 8.01로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.13임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 유진테크는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있고, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	유진테크	매직마이크로	지스마트글로벌	피에스케이	테스
ROE	14.1	-3.3	12.9	18.6	28.2
PER	8.0	-	17.9	5.6	4.9
PBR	1.1	6.0	2.3	1.1	1.4
기준년월	2018년6월	2018년6월	2018년6월	2018년6월	2018년6월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적) 기관이 2일연속 순매수를 보이고 있는 반면에 외국인은 5일연속 순매도를 보이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 최근에는 순매수량이 줄어들고 있음에도 불구하고 9,745주를 순매수했고, 개인들도 매수반전의 모습을 보이며 5,508주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 매도 우위를 지속하면서 15,253주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.59%로 적정수준 최근 한달간 유진테크의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.59%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.77%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 17.58%, 외국인 22.11% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 60.29%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 22.11%를 보였으며 기관은 17.58%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 61.32%로 가장 높았고, 외국인이 22.02%로 그 뒤를 이었다. 기관은 16.64%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기적으로나마 반등이 나올 수 있지만 추세하락은 이어지고 있는 실정이다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 15,850원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 15,850원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 15,850원대는 전체 거래의 19.6%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 15,300원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 15,300원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 15,300원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.