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키움증권에서 20일 대한제강(084010)에 대해 "2분기부터 본게임 시작"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 29,000원을 내놓았다.

키움증권 이종형 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 키움증권에서는 올해들어 처음 내놓는 매매의견이며 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 26.6%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

키움증권에서 대한제강(084010)에 대해 "올해 및 내년 국내 철근 업황은 역대급의 호황이 기대되는데, 1) 작년과 올해 국내 아파트분양시장 호조에 따라 분양에 후행하는 철근수요는 올해/내년 개선이 확실시되고, 2) 2020년 대한제강의 YK스틸 인수 및 YK스틸 공장이전으로 국내 철근업체들의 가격협상력이 한층 강화되었으며, 3) 올해 5월부터 중국이 철근수출 증치세환급율을 기존 13%에서 0%로 인하해 중국산 철근가격 경쟁력이 급락해 극도로 타이트한 철근 수급상황이 예상되기 때문. "라고 분석했다.

또한 키움증권에서 "1Q21 연결 영업이익은 132억원(-52%QoQ, +41%YoY)으로 키움증권 추정치와 컨센서스 158억원을 하회했음. 2분기 연결 영업이익은 420억원(별도 236억원)으로 기존 분기 최고치인 3Q08 403억원(별도기준)을 뛰어넘는 역대 최고실적이 기대됨. 1분기 실적과 최근 업황을 반영해 2021년 영업이익 및 지배주주순이익 전망치를 기존대비 각각 7%, 18% 상향함. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 키움증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 29,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 8.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 BNK투자증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 25,000원을 제시한 바 있다.

[키움증권 투자의견 추이]

- 2021.05.20 목표가 29,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.05.20 목표가 29,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권

- 2021.05.18 목표가 26,400 투자의견 BUY 현대차증권

- 2021.04.21 목표가 25,000 투자의견 BUY(신규) BNK투자증권