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SK증권은 6일 아바코(083930)에 대해 "예상보다 실적 개선 속도 빨라"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 6개월 목표주가를 10,000원으로 내놓았다. SK증권 박정욱 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 SK증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 한편 6개월 목표주가로 제시한 10,000원은 직전에 발표된 목표가 9,000원 대비 11.1% 상향조정 된 것이고, 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 83.2%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing





SK증권은 아바코(083930)에 대해 "예상보다 2분기 실적이 좋은 주된 이유는 7월 수주분에 대해서도 이미 투입된 원재료에 대해 회계 감사는 좀 더 적극적인 진행형 매출 인식을 확정하였기 때문"라고 분석했다. 또한 SK증권은 "후에는 동사의 2대 주주인 LG 디스플레이의 발주와 6세대 신규 라인 투자에 나서는 중국 BOE의 모듈 장비 발주가 있을 것으로 예상한다. 특히 LG디스플레이의 P8-E 라인 투자에서는 Sputter 최소 2대와 물류장비로 총 450~500억원 수주를 예상한다"라고 밝혔다. 한편 "이미 2분기부터 실적 증가폭이 커지고 올해 예상 매출액이 기존 예상보다 커질 것으로 보아 이익도 좀 더 증가할 것으로 예상한다"라고 전망했다.

<주요 Financial data>

(단위: 억원)

	2007	2008	2009	증감(%)	09/3Q (예상실적)	증감(%) (전분기대비)
매출액	257.5	909.1	1198	+31.78	282	-14.32
영업이익	0.1	59.1	95	+60.74	22	-24.58
순이익	1.6	69.4	125	+80.12	31	-3.12

*추정치는 해당증권사의 추정치임.

◆ Report statistics


목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 낮아진 후에 이번에 다시 목표가가 직전수준까지 다시 상향조정되는 추세이다.

<컨센서스 하이라이트>

	컨센서스	최고	최저
투자의견	매수	매수(유지)	매수(유지)
목표주가	9,233	10,000	7,700

*최근 분기기준

오늘 SK증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 10,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 8.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 LIG증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 10,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 토러스증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 7,700원을 제시한 바 있다.

<SK증권 투자의견 추이>		<최근 리포트 동향>
의견제시일자 투자의견 목표가격 20090806 매수(유지) 10,000 20090720 매수(신규) 9,000		의견제시일자 증권사 투자의견 목표가 20090806 SK 매수(유지) 10,000 20090728 토러스 매수(유지) 7,700 20090720 LIG 매수(유지) 10,000

* 씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 27개 증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.