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키움증권은 29일 비에이치아이(083650)에 대해 "원전 르네상스의 최대 수혜 기자재 업체"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 23,500원을 내놓았다. 키움증권 최원경 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 키움증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목은 이번에 제시된 목표가 대비 13.3%의 고평가 요인에 의한 가격조정가능성이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing





키움증권은 비에이치아이(083650)에 대해 "국내 원전이 2년에 1개 PJ 이상 발주될 예정이고, 한전이 해외에서 1년에 1개 PJ 이상은 수주할 가능성이 높아진 만큼 B.O.P 업체들은 장기간 안정적인 B.O.P 물량 수주가 가능할 것으로 예상된다"라고 분석했다. 또한 키움증권은 "동사는 이미 WEC-TOSHIBA로부터 4기의 콘덴서 수주를 올해 한 바 있으며 향후에도 WEC-TOSHIBA로부터 지속적인 수주가 가능할 전망이다. 또한 아레바 측에서도 수주를 받을 가능성이 있다"라고 밝혔다. 한편 "매년 동사가 B.O.P 1개 PJ, 1,000억원 정도를 추가로 수주한다고 가정하면 동사 목표주가는 대략 7,000~8,000원 정도씩 상향될 여지가 있다. UAE 원전 발주 내용이 구체적으로 발표되는데로 동사 목표주가를 상향할 예정"라고 전망했다.
◆ Report statistics

목표주가는 2009년2월 14,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 23,500원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 목표가가 낮아지는 하향추세가 진행되는 추세이다.

<컨센서스 하이라이트>

	컨센서스	최고	최저
투자의견	매수	매수(유지)	매수(유지)
목표주가	26,350	29,200	23,500

*최근 분기기준

오늘 키움증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 23,500원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 10.8%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대우증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 29,200원을 제시한 바 있다.

<키움증권 투자의견 추이>		<최근 리포트 동향>
의견제시일자 투자의견 목표가격 20091229 매수(유지) 23,500 20091110 매수(유지) 23,500 20091012 매수(유지) 23,500 20090707 매수(유지) 23,500 20090331 매수(유지) 23,500		의견제시일자 증권사 투자의견 목표가 20091229 키움 매수(유지) 23,500 20091009 대우 매수(유지) 29,200

* 씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 27개 증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.