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삼성증권에서 14일 모두투어(080160)에 대해 "비용 정상화가 더 빠른 상황"라며 투자의견을 'HOLD'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 16,000원을 내놓았다.

삼성증권 최지호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD'의견은 삼성증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 반면에 연초반의 시장컨센서스에 견주어 본다면 '트레이딩매수'의견에서 'HOLD로' 레벨다운된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨다운 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 5.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 모두투어(080160)에 대해 "유의미한 출국자 수 달성 시점을 4Q22로 조정하는 한편, 회사는 2H22부터 2023년에 걸쳐 온라인 채널 개편과 내부 서버 강화 작업에 대규모 투자 (300억원 추정) 집행할 예정이기 때문. 정상화될 비용과 (인건비, 지급수수료), 추가될 비용 (외주용역비 등) 전망을 종합적으로 고려했을 때 이번 연도 분기 BEP 달성은 제한적일 것으로 판단"라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 " 2Q22E 매출액은 86억원 (+181.7% y-y), 영업손실은 103억원 (41억원 악화 y-y) 달성하며, 영업이익 기준 시장 컨센서스 (영업손실 66억원) 하회할 전망"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2022년6월 18,000원까지 높아졌다가 2022년7월 16,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 16,000원으로 제시되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'HOLD'의견 및 목표주가 16,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 17.9%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 메리츠증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 23,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2022.07.14 목표가 16,000 투자의견 HOLD

- 2022.06.15 목표가 18,000 투자의견 HOLD

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.07.14 목표가 16,000 투자의견 HOLD 삼성증권

- 2022.06.02 목표가 23,000 투자의견 HOLD 메리츠증권