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- 위험대비수익률 3.5, 업종지수보다 높아 - 관련종목들 혼조세, 소형주업종 +0.44% - 증권사 목표주가 42,000원, 현재주가 대비 7% 추가 상승여력 - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) - 주가등락폭은 다소 큰 편 - 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 23.94% - 투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세 - 주요 매물구간인 32,950원선이 지지대로 작용.

위험대비수익률 3.5, 업종지수보다 높아 26일 오전 10시55분 현재 전일대비 6.37% 오른 39,250원을 기록하고 있는 현대리바트는 지난 1개월간 12.79% 상승했다. 동기간 동안 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 3.6%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 현대리바트의 월간 주가수익률이 상당히 높았던 만큼 변동성도 다소 높은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 현대리바트의 위험을 고려한 수익률은 3.5를 기록했는데, 변동성은 높은 편이나 위험대비 수익률은 그렇게 높지 않다. 그럼에도 코스피업종의 위험대비수익률 2.6보다는 높았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 현대리바트가 속해 있는 코스피업종은 소형주지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
에넥스	1위	4.0%	5위	-14.2%	5위	-3.5
현대리바트	2위	3.6%	2위	12.8%	3위	3.5
삼익악기	3위	3.4%	4위	-5.0%	4위	-1.4
삼양통상	4위	2.3%	1위	22.8%	1위	9.8
사조산업	5위	1.7%	3위	7.4%	2위	4.3
소형주	-	0.5%	-	0.2%	-	0.4
코스피	-	0.6%	-	1.6%	-	2.6

관련종목들 혼조세, 소형주업종 +0.44%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 소형주업종은 0.44% 상승중이다.

에넥스	1,630원 0 (0.00%)	삼양통상	75,000원 ▲1100(+1.49%)
사조산업	40,750원 ▼250(-0.61%)	삼익악기	3,620원 ▲40(+1.12%)

증권사 목표주가 42,000원, 현재주가 대비 7% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 현대리바트의 평균 목표주가는 42,000원이다. 현재 주가는 39,250원으로 2,750원(7%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 키움증권의 박중선 에널리스트가 " 2분기 내수 부진에도 매출액 24% YoY 증가, 영업이익률 7.1% 기록, ..." (이)라며 투자의견 을 제시했고, 흥국증권의 남성현 에널리스트가 " 단기적인 관점에서도 내년 상반기까지 高 성장세 전망, 현 주가 수준을 유지하지만, 중장기 성장 비젼이 확인되는 시점에 주가 리레이팅 가능성도 높아 보여 기업가치는 지속 상승할 전망..." (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 42,000원을 제시했다.

8월8일에 현대리바트 2/4분기(2014년4월~6월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
2/4분기	1,742.1억	123.6억	93.0억
직전분기 대비	4.7% 증가	6.9% 감소	14.2% 감소
전년동기 대비	28.3% 증가	1407.2% 증가	470.4% 증가

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 1.86%로 업종평균 하회. PER은 127.1로 업종평균보다 높으며, PBR은 2.98임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 현대리바트는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있다.

	현대리바트	삼양통상	에넥스	사조산업	삼익악기
ROE	2.4	1.4	11.6	3.8	28.5
PER	127.1	74.1	19.8	13.2	5.4
PBR	3.0	1.0	2.3	0.5	1.5
기준년월	2014년3월	2014년3월	2014년3월	2014년3월	2014년3월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) 외국인과 기관의 동반 순매수가 눈에 띈다. 어제까지 외국인은 9일 연속 동종목을 사들였고, 기관도 5일 연속 순매수를 보이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매매관점을 매도에서 매수로 전환하면서 14,103주를 순매수했고, 기관도 방향성있는 매매를 하면서 322,801주를 순매수했다. 반면 개인들은 매도 우위로 반전되면서 336,904주를 순매도한 것으로 나타났다. 주가등락폭은 다소 큰 편 최근 한달간 현대리바트의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.19%로 집계됐다. 동기간 일평균 주가변동률은 7.51%로 장중 저점과 고점의 차이가 매우 컸음을 알 수 있다. 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 23.94% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 68.34%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 23.94%를 보였으며 외국인은 7.7%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 74.47%로 가장 높았고, 기관이 17.37%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 8.15%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 32,950원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 32,950원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 32,950원대는 전체 거래의 31.6%가 잡혀있는 매매가 상대적으로 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 지지대가 될 가능성이 높고, 그리고 35,100원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 35,100원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 35,100원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.