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- 관련종목들 가운데서 위험도는 높고 성과는 좋지 않아 - 관련종목들 혼조세, 반도체업종 -1.03% - 증권사 목표주가 28,000원, 현재주가 대비 53% 추가 상승여력 - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.59%로 적정수준 - 거래비중 기관 16.33%, 외국인 21.02% - 주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체 - 현재주가 근처인 19,000원대에 주요매물대가 존재.

관련종목들 가운데서 위험도는 높고 성과는 좋지 않아 2일 오후 2시25분 현재 전일대비 3.68% 하락하면서 18,300원을 기록하고 있는 덕산하이메탈은 지난 1개월간 18.3% 하락했다. 같은 기간동안 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 2.4%를 기록했다. 이는 코스닥 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 덕산하이메탈의 월간 변동성이 상당히 커지면서 주가흐름도 주요종목군 내에서 가장 나쁜 모습을 보였다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 덕산하이메탈의 위험을 고려한 수익률은 -7.6을 기록했는데, 변동성이 커지면서 위험요인이 증가하였기 때문에 위험대비 수익률이 가장 부진했던 것으로 나타났다. 게다가 코스닥업종의 위험대비수익률 -6.5보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 덕산하이메탈이 속해 있는 코스닥업종은 반도체지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력은 약한 반면 하락시에도 지수보다 낙폭이 작다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
덕산하이메탈	1위	2.4%	5위	-18.3%	5위	-7.6
원익IPS	2위	1.9%	3위	-3.2%	3위	-1.6
루멘스	3위	1.8%	1위	10.5%	1위	5.8
서울반도체	4위	1.5%	4위	-3.2%	4위	-2.1
이오테크닉스	5위	1.1%	2위	2.7%	2위	2.4
반도체	-	0.8%	-	-2.7%	-	-3.3
코스닥	-	0.6%	-	-3.9%	-	-6.5

관련종목들 혼조세, 반도체업종 -1.03%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있고 반도체업종은 1.03% 하락하고 있다.

서울반도체	40,450원 ▲50(+0.12%)	루멘스	9,980원 ▼120(-1.19%)
원익IPS	8,470원 ▼110(-1.28%)	이오테크닉스	41,700원 ▲400(+0.97%)

증권사 목표주가 28,000원, 현재주가 대비 53% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 덕산하이메탈의 평균 목표주가는 28,000원이다. 현재 주가는 18,300원으로 9,700원(53%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 이트레이드증권의 전병기 에널리스트가 " 2014년! 신규아이템과 시장 확장을 통한 성장!, OLED Red-Host 진입가능성과 중국 고객사로의 수출확대, 솔더볼 및 반도체 절연재료 등의 신규 사업이 동사의 2014년 실적을 이끌 전망..." (이)라며 투자의견 N/R을 제시했고, 삼성증권의 장정훈 에널리스트가 " 2014년 AMOLED 재료 성장과 신규 비즈니스 기회, 삼성전자의 AMOLED 스마트폰 판매를 약 2억대로 전년대비 33%증가가 있을 것으로 보고 있고 일부 태블릿PC에도 AMOLED패널 적용이 가능할 것으로 예상됨에 따라 AMOLED 재료 매출은 전년대비 33% 성장한 809억원이 예상된다..." (이)라며 투자의견 매수에 목표주가: 28,000원을 제시했다.

11월29일에 덕산하이메탈 3/4분기(2013년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	341.6억	89.2억	89.5억
직전분기 대비	15.6% 증가	18.5% 증가	8.6% 증가
전년동기 대비	7.6% 감소	15.5% 감소	17.7% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 28.34%로 업종평균 상회. PER은 13.57로 업종평균보다 높으며, PBR은 2.75임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 덕산하이메탈은 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 가장 낮은 수준이지만, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 상대적으로 높은 수준이라고 할 수 있다.

	덕산하이메탈	루멘스	서울반도체	원익IPS	이오테크닉스
ROE	20.3	12.4	1.7	-2.4	14.1
PER	13.6	18.3	223.4	-	16.3
PBR	2.8	2.3	3.8	1.9	2.3
기준년월	2013년6월	2013년6월	2013년6월	2013년6월	2013년6월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 전일까지 외국인이 4일 연속, 기관이 2일 연속 각각 동종목을 순매도 했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 우위를 지속하면서 220,260주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 329,660주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 549,920주를 순매수했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.59%로 적정수준 최근 한달간 덕산하이메탈의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.59%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.71%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 16.33%, 외국인 21.02% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 62.63%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 21.02%를 보였으며 기관은 16.33%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 56.6%로 가장 높았고, 외국인이 29.89%로 그 뒤를 이었다. 기관은 13.49%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 19,000원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 19,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 19,000원대는 전체 거래의 23%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 18,600원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 18,600원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 18,600원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

[포인트검색]

덕산하이메탈(주) 주식명의개서정지(주주명부폐쇄)
12월16일 :