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NH투자증권에서 17일 한국금융지주(071050)에 대해 "계열사도 안심하기 어렵다"라며 투자의견을 'HOLD(하향)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 65,000원을 내놓았다.

NH투자증권 윤유동 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD(하향)'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견인 'BUY(유지)'에서 한단계 내려앉은 것이고 반면에 연초반의 시장컨센서스와 견주어 볼때에도 역시 '매수'의견에서 'HOLD(하향)로' 레벨다운된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 3회이상 지속적으로 하향조정되고 있고 목표가의 하락폭 또한 더욱 커지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 14.4%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

NH투자증권에서 한국금융지주(071050)에 대해 "증권사에 계열사(저축은행, 캐피탈) 부동산 대출까지 포함하면 추가 충당금 설정 및 평가손실 인식 가능성 높다고 판단. 자본 여력은 있지만 주의할 필요 있음. 3분기 대비 원/달러 환율은 안정세로 외화채발행 환산손실폭은 줄어들 것"라고 분석했다.

또한 NH투자증권에서 "4분기 연결 지배순이익 1,102억원(-63.8% y-y, -33.5% q-q) 전망"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

NH투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다. 목표주가는 2021년11월 144,000원까지 높아졌다가 2022년8월 85,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 65,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 NH투자증권에서 발표된 'HOLD(하향)'의견 및 목표주가 65,000원은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 10.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 96,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'HOLD(하향)'에 목표주가 63,000원을 제시한 바 있다.

[NH투자증권 투자의견 추이]

- 2022.11.17 목표가 65,000 투자의견 HOLD(하향)

- 2022.08.03 목표가 85,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.06.28 목표가 95,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.05.06 목표가 110,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.11.03 목표가 144,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.11.17 목표가 65,000 투자의견 HOLD(하향) NH투자증권

- 2022.11.15 목표가 63,000 투자의견 HOLD(하향) SK증권

- 2022.11.10 목표가 96,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2022.11.10 목표가 76,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권