thinkpool

NH투자증권에서 18일 한국금융지주(071050)에 대해 "역대 최대 실적으로 어닝 서프라이즈"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 87,000원을 내놓았다.

NH투자증권 정준섭 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '매수'의견에서 'BUY(유지)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 36.4%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

NH투자증권에서 한국금융지주(071050)에 대해 "1) ECM 등 전통형 IB가 하반기에도 대형 딜 위주로 수익이 증가해 투자형 IB 부진을 일정 부분 상쇄할 것으로 예상되며, 2) 2분기 다소 부진했던 ELS 조기상환도 3분기에는 서서히 회복하면서 이연수수료를 인식할 전망. 3) 8월 일평균 거래대금이 30조원을 넘어서고 있어, 하반기 브로커리지 관련 수익도 계속 양호한 수준을 나타낼 전망. 4) 카카오뱅크 지분은 플러스 알파(α) 요인. 올해나 내년 IPO시 지분가치 증가효과 기대."라고 분석했다.

또한 NH투자증권에서 "2Q20 지배순이익 3,855억원으로 전년 동기보다 85.2% 증가, 당사 추정(2,770억원) 및 컨센서스(2,421억원)를 큰 폭으로 상회하는 역대 최대 실적 시현."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 NH투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 87,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 18.7% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 BNK투자증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 60,000원을 제시한 바 있다.

[NH투자증권 투자의견 추이]

- 2020.08.18 목표가 87,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.05.18 목표가 65,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.08.18 목표가 87,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권

- 2020.08.18 목표가 84,000 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2020.07.06 목표가 65,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2020.06.24 목표가 60,000 투자의견 BUY(신규) BNK투자증권