게시글 내용
미래에셋증권은 23일 대웅제약(069620)에 대해 "우려를 그대로 반영한 3/4분기 실적"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 6개월 목표주가를 70,000원으로 내놓았다. 미래에셋증권 신지원 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 미래에셋증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다. 한편 6개월 목표주가로 제시한 70,000원은 직전에 발표된 목표가와 대비해서 큰 변화는 없고, 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 62.6%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
미래에셋증권은 대웅제약(069620)에 대해 "환율 상승에 따른 원가 부담으로 어느 정도 시장의 우려를 반영한 예견된 실적으로 4/4분기 반영 예정이었던 공정위 과징금 약 46억원이 이번 분기에 기타 영업외비용으로 반영되면서 보톡스 조기 판권 회수에 따른 보상금 인식에도 불구하고 순이익은 전년 동기 대비 약 68.6% 급감하였다"라고 분석했다. 또한 미래에셋증권은 "매출액 대비 20% 에 해당하는 원재료 매입액에 대한 높은 환율 익스포져로 인해 yoy 약 8.6%p 가량 증가한 원가율, 매출액 증가율을 상회한 판관비용 증가 등으로 동사는 분할 이래 최대폭의 마진 훼손을 나타낸 양상"라고 밝혔다. 한편 "동사는 향후 원재료도입선과의 원가 부담 share로 보다 완화될 환율 상승 부담과 전반적인 치료영역에 걸친 고른 품목 라인업 구축으로 탄력적인 매출 증가세가 기대된다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
미래에셋증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2008년2월 130,000원까지 높아졌다가 년월 70,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 70,000원으로 제시되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점보다 더 높게 상향조정되면서 전체적으로는 상승추세가 계속 진행되는 추세이다.
| |
컨센서스 |
최고 |
최저 |
| 투자의견 |
매수 |
매수(유지) |
HOLD(M) |
| 목표주가 |
60,500 |
90,000 |
47,000 |
오늘 미래에셋증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 70,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 15.7% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 90,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대우증권은 투자의견 'TRADING BUY'에 목표주가 47,000원을 제시한 바 있다.
| <미래에셋증권 투자의견 추이> |
|
<최근 리포트 동향> |
| 의견제시일자 |
투자의견 |
목표가격 |
| 20090123 |
매수(유지) |
70,000 |
| 20090109 |
매수(유지) |
70,000 |
| 20081205 |
매수(유지) |
70,000 |
| 20081203 |
매수(유지) |
70,000 |
| 20081027 |
매수(유지) |
70,000 |
|
| 의견제시일자 |
증권사 |
투자의견 |
목표가 |
| 20090123 |
미래에셋 |
매수(유지) |
70,000 |
| 20090123 |
동부 |
매수(유지) |
51,000 |
| 20090123 |
신영 |
매수(유지) |
62,000 |
| 20090123 |
굿모닝신한 |
매수 |
55,000 |
|
* 씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 27개 증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.
ⓒ 한경닷컴 & 씽크풀, 무단 전재 및 재배포 금지
댓글목록