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하나금융투자에서 2일 LG전자(066570)에 대해 "전사업부 호조와 VS부문 흑자전환 도래"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 125,000원을 내놓았다.

하나금융투자 김록호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나금융투자의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 상향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 48.8%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하나금융투자에서 LG전자(066570)에 대해 "코로나19 이후 이연 수요의 지속과 연말 성수기로 역대 최대 매출액을 달성할 것으로 기대됨. 4분기 수익성은 연말 프로모션과 마케팅 등으로 항상 부진한데, 지난 5년간 영업이익률은 2.3%, -0.2%, 2.2%, 0.5%, 1.1%에 불과했음. 이번 4분기 영업이익률은 3.0%로 예년대비 양호할 것으로 추정되는데, 지난 분기에 이어 H&A, HE 부문의 전년동기대비 높은 수익성이 유지되고, VS 부문에서 매출액 증가를 통해 적자폭을 재차 축소하기 때문. "라고 분석했다.

또한 하나금융투자에서 "20년 3분기 매출액은 16조 9,196억원(YoY +8%, QoQ +32%), 영업이익은 9,590억원(YoY +16%, QoQ +94%)을 기록했음. 20년 4분기 매출액은 18조 3,704억원(YoY +14%,QoQ +9%), 영업이익은 5,558억원(YoY +225%, QoQ -42%)으로 전망함. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하나금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년10월 83,000원이 저점으로 제시된 이후에 최근에는 125,000원까지 상향조정되고 있다.

오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 125,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 9.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋대우증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 125,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유안타증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 104,000원을 제시한 바 있다.

[하나금융투자 투자의견 추이]

- 2020.11.02 목표가 125,000 투자의견 BUY

- 2020.10.06 목표가 125,000 투자의견 BUY

- 2020.07.31 목표가 100,000 투자의견 BUY

- 2020.07.08 목표가 83,000 투자의견 BUY

- 2020.06.05 목표가 83,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.11.02 목표가 125,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2020.11.02 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지) 교보증권

- 2020.11.02 목표가 110,000 투자의견 BUY(유지) SK증권

- 2020.11.02 목표가 115,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권