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- 관련종목들 가운데 위험도는 높지만 성과는 나빠 - 관련종목들도 일제히 상승, 반도체업종 +1.54% - 티씨케이_장단기 성장추세 뚜렷한 모습 - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.92%로 적정수준 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가와 거래량은 보통, 투자심리는 강세 - 현재주가 근처인 15,250원대에 주요매물대가 존재.

관련종목들 가운데 위험도는 높지만 성과는 나빠 17일 오전 9시20분 현재 전일대비 6.52% 오른 14,700원을 기록하고 있는 티씨케이는 지난 1개월간 3.29% 하락했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 6.5%를 기록했다. 이는 코스닥 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 티씨케이의 월간 변동성이 상당히 커지면서 주가흐름도 주요종목군 내에서 가장 나쁜 모습을 보였다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 티씨케이의 위험을 고려한 수익률은 -0.5를 기록했는데, 변동성이 커지면서 위험요인이 증가하였기 때문에 위험대비 수익률이 가장 부진했던 것으로 나타났다. 게다가 코스닥업종의 위험대비수익률 1.8보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 티씨케이가 속해 있는 코스닥업종은 반도체지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 따라서 코스닥업종에 투자하고 있다면 지수대비 안전하면서도 높은 상승률을 기록하고 있는 것이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
티씨케이	1위	6.5%	5위	-3.3%	5위	-0.5
하나마이크론	2위	6.1%	3위	7.6%	4위	1.2
루멘스	3위	6.0%	2위	8.8%	3위	1.4
와이솔	4위	5.9%	1위	67.0%	1위	11.3
동진쎄미켐	5위	4.2%	4위	6.7%	2위	1.6
반도체	-	4.3%	-	4.2%	-	0.9
코스닥	-	3.0%	-	5.6%	-	1.8

관련종목들도 일제히 상승, 반도체업종 +1.54%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 상승하고 있는 가운데 반도체업종은 1.54% 상승중이다.

루멘스	5,450원 ▲150(+2.83%)	와이솔	15,000원 ▲800(+5.63%)
하나마이크론	9,330원 ▲60(+0.65%)	동진쎄미켐	3,810원 ▲95(+2.56%)

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
2/4분기	148.0억	42.0억	30.0억
직전분기 대비	34.1% 감소	6.7% 감소	25.6% 감소
전년동기 대비	102.5% 증가	169.2% 증가	119.0% 증가

[재무분석 특징]

장단기 성장추세 뚜렷한 모습. 영업이익률 최근 회복세를 보이며 현재 24.49%로 업종평균 상회. 유동성 약화되고 있음. 안정성지표 확인이 필요한 시점. PER은 15.61로 업종평균보다 높으며, PBR은 2.42임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 티씨케이는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있다.

	티씨케이	루멘스	와이솔	동진쎄미켐	하나마이크론
ROE	15.5	6.5	31.1	10.1	21.7
PER	15.6	26.5	12.6	10.4	8.2
PBR	2.4	1.7	3.9	1.1	1.8
기준년월	2011년6월	2011년6월		2011년6월	2011년6월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) 10월13일부터 전일까지 외국인이 2거래일 연속 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매수 우위를 유지하면서 17,145주를 순매수했고, 기관도 초반에 동종목을 순매수한 이후에 최근에는 순매수량이 줄어들고 있음에도 불구하고 24,278주를 순매수했다. 반면 개인들은 초반에 동종목을 순매도한 이후에 근래에는 순매도량을 줄이면서 41,423주를 순매도한 것으로 나타났다. 상장주식수 대비 거래량은 0.92%로 적정수준 최근 한달간 티씨케이의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.92%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 4.71%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 81.04%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 14.25%를 보였으며 외국인은 4.69%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 89.84%로 가장 높았고, 기관이 5.92%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 4.23%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 거래량은 보통, 투자심리는 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 주가흐름처럼 투자심리도 개선되고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 하락추세가 지속되는 가운데 단기 반등시도가 나오고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 15,250원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 15,250원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 15,250원대는 전체 거래의 21.4%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 13,400원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하면서 제1매물대 저항구간인 15,250원대에 점차 가까워지고 있기 때문에, 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 15,250원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 15,250원대의 저항가능성과 13,400원대의 지지가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

[종목동향]

* 대표이사변경, 쿠도 요시나리, 이 정 훈(각자대표) 신규선임 (2011년 03월 24일)