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- 관련종목들 가운데 위험도는 높지만 성과는 나빠 - 관련종목들 혼조세, 반도체업종 +0.13% - 티씨케이_장기적으로 턴어라운드 추세가 유효 - 외국인/개인 순매수, 기관은 순매도 - 상장주식수 대비 거래량은 0.91%로 적정수준 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가, 거래량, 투심 모두 적정주순 - 현재주가 근처인 13,550원대에 주요매물대가 존재.

관련종목들 가운데 위험도는 높지만 성과는 나빠 4일 오후 1시55분 현재 전일대비 2.96% 오른 13,900원을 기록하고 있는 티씨케이는 지난 1개월간 2.8% 하락했다. 동기간 동안 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 2.1%를 기록했다. 이는 코스닥 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 티씨케이의 월간 변동성이 작았던 만큼 주가등락률도 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 티씨케이의 위험을 고려한 수익률은 -1.3을 기록했는데, 변동성은 상대적으로 낮지만 주가가 약세를 보였기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조한 모습을 나타냈다. 게다가 코스닥업종의 위험대비수익률 17.0보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 티씨케이가 속해 있는 코스닥업종은 반도체지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력이 떨어지면서 업종상승률도 미진했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
아미노로직스	1위	3.6%	5위	-3.2%	4위	-0.8
씨앤에스	2위	3.0%	2위	11.8%	2위	3.9
티엘아이	3위	2.8%	1위	15.2%	1위	5.4
티씨케이	4위	2.1%	4위	-2.8%	5위	-1.3
STS반도체	5위	2.1%	3위	-0.6%	3위	-0.2
반도체	-	1.1%	-	10.6%	-	9.6
코스닥	-	0.4%	-	6.8%	-	17.0

관련종목들 혼조세, 반도체업종 +0.13%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 반도체업종은 0.13% 상승중이다.

STS반도체	4,900원 ▲70(+1.45%)	티엘아이	15,550원 ▼50(-0.32%)
아미노로직스	3,685원 ▼75(-1.99%)	씨앤에스	5,880원 ▼10(-0.17%)

7월27일에 티씨케이 2/4분기(2010년4월~6월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
2/4분기	93.2억	29.8억	24.6억
직전분기 대비	27.6% 증가	91.2% 증가	79.3% 증가
전년동기 대비	13.8% 증가	107.1% 증가	99.8% 증가

[재무분석 특징]

장기적으로 턴어라운드 추세가 유효. 영업이익률 지속감소중이지만 현재 19.37%로 업종평균 상회. 유동자금은 지속적으로 풍부해지는 상황. PER은 27.03으로 업종평균보다 높으며, PBR은 3.53으로 다소 높은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 티씨케이가 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 상대적으로 낮은 수준이지만, 반대로 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 상대적으로 높은 수준이라고 할 수 있다.

	티씨케이	STS반도체	씨앤에스	티엘아이	아미노로직스
ROE	13.1	-22.4	-14.0	21.5	-12.3
PER	27.0	-	-	7.1	-
PBR	3.5	1.8	3.9	1.5	3.0
기준년월	2010년3월	2010년3월	2010년3월	2010년3월	2010년3월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도 전일 외국인과 기관이 각각 4,428주, 3,360주를 순매수 했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 11,726주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 96,372주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 관점으로 접근하면서 108,098주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.91%로 적정수준 최근 한달간 티씨케이의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.91%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.52%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 90.45%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 7.94%를 보였으며 외국인은 1.6%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 92.83%로 가장 높았고, 기관이 5.19%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 1.97%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기적으로나마 반등이 나올 수 있지만 추세하락은 이어지고 있는 실정이다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 13,550원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 13,550원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 13,550원대는 전체 거래의 16%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 14,600원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고는 있지만, 위로 제2매물대 저항구간인 14,600원대까지는 아직 거리가 상대적으로 멀고, 아래로 제1매물대 지지대인 13,550원이 더 가깝게 위치하고 있다. 제2매물가격대에 주가가 지금 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 13,550원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 13,550원대의 지지가능성과 14,600원대의 저항가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.