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- 관련종목들 중에서 변동성은 낮지만 수익률은 높아 - 관련종목들 혼조세, 반도체업종 +2.41% - 증권사 목표주가 14,000원, 현재주가는 목표주가에 근접 - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수 - 상장주식수 대비 거래량은 0.97%로 적정수준 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가와 거래량은 강세, 투자심리는 보통 - 주요 매물구간인 11,650원선이 지지대로 작용.

관련종목들 중에서 변동성은 낮지만 수익률은 높아 14일 오후 12시50분 현재 전일대비 15% 오른 13,800원으로 강세를 보이고 있는 티씨케이는 지난 1개월간 32.06% 상승했다. 같은 기간동안에 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 3.2%를 기록했다. 이는 코스닥 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 티씨케이의 월간 주가수익률은 상당히 높았지만 변동성은 적정한 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 티씨케이의 위험을 고려한 수익률은 10.0을 기록했는데, 변동성은 낮지 않았으나 주가수익률이 높았기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 나타냈다. 뿐만아니라 코스닥업종의 위험대비수익률인 2.6보다도 높기 때문에 업종대비 성과도 좋았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 티씨케이가 속해 있는 코스닥업종은 반도체지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력이 떨어지면서 업종상승률도 미진했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
오디텍	1위	5.3%	1위	48.3%	2위	9.1
루미마이크로	2위	3.3%	3위	6.2%	3위	1.8
티씨케이	3위	3.2%	2위	32.1%	1위	10.0
아이앤씨	4위	2.8%	4위	-2.7%	4위	-0.9
아미노로직스	5위	2.1%	5위	-14.0%	5위	-6.6
반도체	-	1.9%	-	18.4%	-	9.6
코스닥	-	1.0%	-	2.6%	-	2.6

관련종목들 혼조세, 반도체업종 +2.41%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 반도체업종은 2.41% 상승중이다.

오디텍	24,400원 ▲2450(+11.16%)	루미마이크로	4,100원 ▼105(-2.50%)
아이앤씨	10,850원 ▲250(+2.36%)	아미노로직스	3,265원 ▼55(-1.66%)

증권사 목표주가 14,000원, 현재주가는 목표주가에 근접

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 티씨케이의 평균 적정주가는 14,000원으로 현재 주가는 적정가격에서 거래되고 있다. 증권사별로 보면 LIG증권의 정유석 에널리스트가 " 안정적인 성장에 신규 제품 추가, 동사의 안정적인 수익 창출 능력을 바탕으로 경기침체시에도 안정적인 실적을 보유했다는 점은 국내 태양광업체들의 본격적인 실적 개선이 지연되고 있는 점에 비해 상대적으로 프리미엄을 부여할 수 있는 부분..." (이)라며 투자의견 N/R을 제시했고, 대우증권의 박연주 에널리스트가 " LED 및 태양광 투자 재개에 따른 수혜 기대, 동사는 LED 핵심 장비인 MO CVD에 들어가는 고순도 흑연 부품(Wafer Carrier)도 국산화하여 고객사와 최종 테스트 중이다. MO CVD용 부품은 전량 수입하고 있어 마진율이 높으며 향후 LED 투자 확대에 따라 고성장이 기대된다..." (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 14,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 티씨케이는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있고, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	티씨케이	루미마이크로	아미노로직스	아이앤씨	오디텍
ROE	14.5	-29.5	-7.8	36.2	15.7
PER	19.6	-	-	6.7	18.1
PBR	2.8	3.8	3.1	2.4	2.9
기준년월	2009년9월	2009년9월	2009년9월		2009년9월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수 5월12일부터 전일까지 기관이 2거래일 연속 순매수했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 우위를 지속하면서 2,318주를 순매도했고, 기관도 순매수에서 순매도로 반전되면서 23,454주를 순매도했지만, 개인은 오히려 매수반전의 모습을 보이며 25,772주를 순매수했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.97%로 적정수준 최근 한달간 티씨케이의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.97%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 4.16%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 97.56%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 1.75%를 보였으며 외국인은 0.68%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 96.61%로 가장 높았고, 기관이 2.15%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 1.22%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 거래량은 강세, 투자심리는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 매수 에너지가 강화되고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 11,650원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 11,650원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 11,650원대는 전체 거래의 35.9%가 잡혀있는 매매가 상대적으로 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 지지대가 될 가능성이 높고, 그리고 11,900원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 11,900원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 11,900원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[종목동향]

* Carbon류 장비구축에 관한 계약을 -와 억원에 체결 (2010년4월30일)

[포인트검색]

(주)티씨케이 매출액ㆍ영업손익등영업실적(공정공시)
5월4일 :