종목토론카테고리
게시판버튼
게시글 제목
[투데이리포트]KH바텍, "실적 개선은 하반기..."MARKETPERFORM(MAINTAIN)_한화
게시글 내용
| 한화증권은 17일 KH바텍(060720)에 대해 "실적 개선은 하반기부터 가능할 전망"라며 투자의견을 'MARKETPERFORM(MAINTAIN)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 10,000원을 내놓았다. 한화증권 김운호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'MARKETPERFORM(MAINTAIN)'의견은 한화증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 반면에 작년 연말의 매매의견을 기준으로 본다면 '트레이딩매수'의견에서 'MARKETPERFORM(MAINTAIN)로' 레벨다운된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 0.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. |
| ◆ Report briefing 한화증권은 KH바텍(060720)에 대해 "2012년 2분기까지 실적 개선 모멘텀이 크지 않을 것으로 예상되고, 매출액 증가를 주도하는 삼성전자 물량은 수익성 개선 기여도는 낮고, 신규 거래선 효과는 3분기부터 기대할 수 있고, 2012년 ROE 4.2%에 비해서 PBR 0.9배는 낮지 않은 수준이기 때문에 동사에 대한 기존의 투자의견을 유지한다"라고 분석했다. 또한 한화증권은 "2011년 4분기 영업이익은 흑자전환이 전망되지만 흑자 규모는 크지 않을 것으로 예상된다. 수익성이 부진한 것은 모듈 매출액이 크게 감소한 것과 삼성전자향 매출 비중이 50%로 높다는 점과 혜주공장 가동률이 지나치게 낮기 때문"라고 밝혔다. 한편 "동사의 1분기 연결 매출액은 4분기 대비 3.3% 증가한 823억원으로 예상된다. 예상에 비해 높은 수준으로 전망되는 것은 삼성전자 물량이 예상보다 많이 생산되고 있기 때문으로 분석된다. 특히 Galaxy Note가 물량 증가를 주도하고 있는 것으로 추정된다. 1분기 영업이익도 흑자는 유지할 것으로 예상되지만 영업이익률의 큰 폭의 개선을 기대하기는 어려울 것으로 예상된다"라고 전망했다. |
| ◆ Report statistics 한화증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다. 목표주가는 2011년2월 32,000원까지 높아졌다가 2011년9월 10,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 10,000원으로 제시되고 있다. |
| 해당기간 동안 매출 규모가 대폭 줄어들었고 동기간 시장이 보합권을 보임에도 불구하고 동사에 대한 투자의견은 이례적으로 하향조정되었는데, 시황과 업종전반의 요인보다는 기업의 성장성 축소부분에 주로 영향을 받고 있는 것으로 해석되고 있다. |
<컨센서스 하이라이트> |
| 컨센서스 | 최고 | 최저 | |
| 투자의견 | 중립 | MARKETPERFORM(MAINTAIN) | MARKETPERFORM(MAINTAIN) |
| 목표주가 | 10,000 | 10,000 | 10,000 |
| *최근 분기기준 |
| 오늘 한화증권에서 발표된 'MARKETPERFORM(MAINTAIN)'의견 및 목표주가 10,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다. |
| <한화증권 투자의견 추이> | <최근 리포트 동향> | ||||||||||||||||||||||||||
|
|
게시글 찬성/반대
- 0추천
- 0반대
내 아이디와 비밀번호가 유출되었다? 자세히보기 →
운영배심원의견
운영배심원의견이란
운영배심원 의견이란?
게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
댓글목록