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- 위험대비 수익률 0.3으로 상위권, 업종평균치보다 높아 - 관련종목들도 일제히 하락, 철강금속업종 -0.68% - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) - 회전율이 낮지만 주가등락폭은 적정한 편 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가, 거래량, 투심 모두 적정주순 - 현재의 주가수준에 매물대가 가장 많이 쌓여있어.

위험대비 수익률 0.3으로 상위권, 업종평균치보다 높아 10일 오전 11시53분 현재 전일대비 1.08% 하락하면서 13,800원을 기록하고 있는 포스코강판은 지난 1개월간 0.36% 상승했다. 같은 기간동안에 위험정도를 말해주는 표준편차는 1%를 기록했다. 이는 철강금속 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 포스코강판의 월간 주가수익률은 상당히 높았지만 변동성은 적정한 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 포스코강판의 위험을 고려한 수익률은 0.3을 기록했는데, 변동성은 중간 수준이었으나 주가흐름이 양호했기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 유지했다. 또한 철강금속업종의 위험대비수익률 0.1보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 포스코강판이 속해 있는 철강금속업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습을 보여주고 있다. 그래도 동업종의 월간등락률은 보합을 유지하고 있다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
금강공업	1위	4.2%	1위	20.0%	1위	4.7
대창	2위	2.0%	5위	-7.6%	3위	-3.7
포스코강판	3위	1.0%	2위	0.4%	2위	0.3
한국주철관	4위	0.9%	3위	-3.5%	4위	-3.9
조일알미늄	5위	0.8%	4위	-6.9%	5위	-8.6
코스피	-	0.8%	-	0.8%	-	1.0
철강금속	-	0.9%	-	0.0%	-	0.1

관련종목들도 일제히 하락, 철강금속업종 -0.68%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 철강금속업종은 0.68% 하락하고 있다.

한국주철관	3,685원 ▼35(-0.94%)	조일알미늄	954원 ▼2(-0.21%)
대창	918원 ▼9(-0.97%)	금강공업	16,800원 ▼200(-1.18%)

11월18일에 포스코강판 3/4분기(2013년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	2,067.9억	8.9억	-12.9억
직전분기 대비	0.9% 감소	67.1% 감소	적자지속
전년동기 대비	12.8% 감소	58.7% 감소	적자지속

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 1.35%로 업종평균 수준. PBR은 0.48로 다소 낮은편

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 포스코강판은 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER과 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 높은 상태로 유지되고 있다.

	포스코강판	한국주철관	대창	조일알미늄	금강공업
ROE	-23.5	3.6	-3.6	3.5	6.1
PER	-	10.9	-	11.1	6.5
PBR	0.5	0.4	0.5	0.4	0.4
기준년월	2013년6월	2013년6월	2013년6월	2013년6월	2013년6월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 전일 기관이 40주를 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매수세가 나타나지 않으면서 960주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 3,870주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 4,830주를 순매수했다. 회전율이 낮지만 주가등락폭은 적정한 편 최근 한달간 포스코강판의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.03%로 집계됐다. 이처럼 회전율이 너무 낮은 경우 유동성이 떨어져 매매가 자유롭지 못할 수 있기 때문에 상당한 주의가 필요하다. 저점대비 고점의 장중 주가변동률은 평균 1.79%로 적정한 수준을 보이고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 94.07%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 4.74%를 보였으며 외국인은 1.17%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

최근 주가변화를 기준으로 살펴보면 현주가는 상승과 하락이 반복되는 흐름을 보이고 있고, 거래량을 활용한 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 뚜렷한 심리변화가 나타나지 않고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 여전히 약세패턴은 지속되고 있지만 추세전환의 가능성은 조금씩 높아지고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재의 주가수준에 매물대가 가장 많이 쌓여있어.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 13,850원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 13,850원대는 전체 거래의 24.2%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 13,650원대의 매물대 또한 규모가 크기때문에 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 전개하고 있지만, 지금 자리는 아래로 지지매물대보다는 위로 제1매물대 저항구간인 13,850원대에 보다 가까운 상황다. 향후 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 13,850원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 13,850원대의 저항가능성과 13,650원대의 지지가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.