thinkpool

- 관련종목들 가운데서 위험도는 낮고 성과는 좋아 - 관련종목들 혼조세, 철강금속업종 +0.83% - 외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) - 주가등락폭이 작아 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 투심 강세 ,거래량 보통, 현재주가는 과열 - 주요 매물구간인 20,850원선이 지지대로 작용.

관련종목들 가운데서 위험도는 낮고 성과는 좋아 17일 오전 9시20분 현재 전일대비 2.33% 오른 22,000원을 기록하고 있는 포스코강판은 지난 1개월간 19.57% 상승했다. 같은 기간동안 위험정도를 말해주는 표준편차는 1.3%를 기록했다. 이는 철강금속 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 포스코강판의 월간 주가수익률은 상당히 높았지만 변동성은 상대적으로 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 포스코강판의 위험을 고려한 수익률은 15.0을 기록했는데, 변동성이 낮은 상태에서 주가흐름 또한 양호했기 때문에 위험대비 수익률은 가장 높은 수준을 유지했다. 뿐만아니라 철강금속업종의 위험대비수익률인 5.6보다도 높기 때문에 업종대비 성과도 좋았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 포스코강판이 속해 있는 철강금속업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 수익률은 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종은 지수보다 크게 오르락 내리락 했지만, 상승률은 오히려 지수보다 못하다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
한국주철관	1위	6.4%	1위	60.2%	3위	9.4
대창	2위	3.0%	3위	16.3%	5위	5.4
디씨엠	3위	2.3%	5위	13.1%	4위	5.6
포스코강판	4위	1.3%	2위	19.6%	1위	15.0
동일산업	5위	1.1%	4위	15.9%	2위	14.4
코스피	-	0.8%	-	6.7%	-	8.3
철강금속	-	1.1%	-	6.2%	-	5.6

관련종목들 혼조세, 철강금속업종 +0.83%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 철강금속업종은 0.83% 상승중이다.

동일산업	64,200원 ▼100(-0.16%)	한국주철관	5,320원 ▲370(+7.47%)
대창	1,640원 0 (0.00%)	디씨엠	11,150원 ▲150(+1.36%)

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 -2.04%로 업종평균 하회. PBR은 0.55로 다소 낮은편

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 포스코강판이 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 가장 높은 수준이지만, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 상대적으로 낮은 상태를 보여주고 있다.

	포스코강판	디씨엠	대창	동일산업	한국주철관
ROE	-8.5	14.1	6.6	13.9	1.1
PER	-	7.6	13.1	4.0	54.9
PBR	0.6	1.1	0.9	0.6	0.6
기준년월	2011년9월	2011년9월	2011년9월	2011년9월	2011년9월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) 2월13일부터 전일까지 기관이 4거래일 연속 순매수했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 4,910주를 순매수했고, 개인들도 매기를 떨어뜨리면서도 2,410주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 우위를 보이면서 7,320주를 순매도했다. 주가등락폭이 작아 최근 한달간 포스코강판의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.26%로 집계됐다. 동기간 일평균 변동률은 0%로 장중에 주가변화폭는 매우 작았던 것으로 보인다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 89.99%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 7.86%를 보였으며 외국인은 2.14%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 78.39%로 가장 높았고, 기관이 17.74%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 3.86%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심 강세 ,거래량 보통, 현재주가는 과열

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 과매수 국면에 접어들어 단기 조정가능성이 높아졌고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 주가흐름처럼 투자심리도 개선되고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 20,850원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 20,850원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 20,850원대는 전체 거래의 13.9%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 20,450원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 20,850원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 20,850원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.