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[투데이리포트]텔레칩스, "주가는 바닥을 확인..."매수_교보

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평민

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조회 575 2008/06/09 09:20

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교보증권은 9일 텔레칩스(054450)에 대해 "주가는 바닥을 확인한 듯"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 22,000원을 내놓았다. 교보증권 김형식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 교보증권에서는 올해들어 처음 내놓는 매매의견이며 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 53.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

 

 

◆ Report briefing





교보증권은 텔레칩스(054450)에 대해 "동사는 향후 3년 평균 매출액 증가율이 20%에 달하고, 직전 12분기 연속 15% 이상의 영업이익률과 20% 이상의 ROE를 꾸준히 유지할 수 있을 것"라고 분석했다. 또한 교보증권은 "동사의 주제품인 DMP가 초기에는 MP3플레이어에 주로 탑재되었으나, 현재는 휴대폰, Car/Home Audio 등의 어플리케이션으로 점차 다양화되고 있고 고객 다변화가 이루어져 실적 개선이 지속될 전망"라고 밝혔다. 한편 "동사는 우수한 현금흐름 창출을 바탕으로 현금 보유액이 증가할 것으로 예상되어 동사의 기업가치도 함께 상승할 것"라고 전망했다.

◆ Report statistics


한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데 목표가의 상승폭도 더욱 커지는 추세이다.

<컨센서스 하이라이트>

  컨센서스 최고 최저
투자의견 매수 매수 매수
목표주가 21,975 25,000 20,000
*최근 분기기준

오늘 교보증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 22,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나대투증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 25,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 한화증권은 투자의견 '매수(신규)'에 목표주가 20,000원을 제시한 바 있다.

<교보증권 투자의견 추이>   <최근 리포트 동향>
의견제시일자 투자의견 목표가격
20080609 매수 22,000
의견제시일자 증권사 투자의견 목표가
20080609 교보 매수 22,000
20080609 대우 매수(유지) 20,900
20080603 한화 매수(신규) 20,000
20080603 하나대투 매수 25,000

 

* 씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 27개 증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.


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