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KB증권에서 28일 스카이라이프(053210)에 대해 "스카이TV는 고무적이나 아쉬운 가입자 감소 "라며 투자의견을 'HOLD(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 11,000원을 내놓았다.

KB증권 김준섭 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD(유지)'의견은 KB증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '중립'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견 대비해서 비교적 낮은 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 하향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 17.5%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

KB증권에서 스카이라이프(053210)에 대해 "-가입자 감소가 지속되는 점은 리스크로 작용 -자회사 스카이TV의 콘텐츠 강화전략에 주목: 스카이TV가 보유하고 있던 12개 채널 중 3개 채널을 매각하고. 스카이Drama와 스카이ENT 등 드라마와 엔터테인먼트에 집중하는 전략이다. -현금성 자산의 활용방안이 결정될 경우 수익성 개선 가능"라고 분석했다.

또한 KB증권에서 "목표주가 하향조정은 실적 추정치 변경, 무위험 이자율 경쟁력이 강화되고 있다는 점, 보유 현금성 자산의 활용여부에 따른 수익성 개선 가능성은 긍정적이나, 전체 가입자의 감소는 스카이라이프의 리스크 요인으로 작용 "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

KB증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2018년8월 15,000원까지 높아졌다가 2019년8월 11,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 11,000원으로 제시되고 있다.

오늘 KB증권에서 발표된 'HOLD(유지)'의견 및 목표주가 11,000원은 전체 컨센서스 대비해서 비교적 낮은 수준으로 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 20%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 17,000원을 제시한 바 있다.

[KB증권 투자의견 추이]

- 2019.08.28 목표가 11,000 투자의견 HOLD(유지)

- 2019.03.04 목표가 13,500 투자의견 HOLD(유지)

- 2018.10.15 목표가 15,000 투자의견 HOLD(유지)

- 2018.08.03 목표가 15,000 투자의견 HOLD(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2019.08.28 목표가 11,000 투자의견 HOLD(유지) KB증권

- 2019.07.29 목표가 17,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권

- 2019.07.29 목표가 14,500 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2019.07.29 목표가 12,500 투자의견 BUY(유지) 미래에셋대우