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[투데이리포트]한전KPS, "발전정비시장에서의 ..."매수(신규)_한양

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평민

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조회 211 2008/03/04 15:44

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한양증권은 4일 한전KPS(051600)에 대해 "발전정비시장에서의 독점적 시장지배력"라며 투자의견을 '매수(신규)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 22,000원을 내놓았다. 한양증권 김승원 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(신규)'의견은 한양증권에서는 올해들어 처음 내놓는 매매의견이며 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 33.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

 

 

◆ Report briefing





한양증권은 한전KPS(051600)에 대해 "수화력 및 원자력 부문과 송변전 설비부문의 시장점유율은 각각 80.8%, 93.9%로 풍부한 정비경험과 기술력을 보유한 동사의 시장지배력은 부각될 것"라고 분석했다. 또한 한양증권은 "동사의 투자포인트는 매력적인 산업환경과 독점적인 시장지위로 안정적인 매출성장세가 지속될 수 있다는 점과, High Leverage인 동사의 원가구조와 결합되어 대폭적인 이익확대로 이어진다는 점"라고 밝혔다. 한편 "선도적인 시장지배력하의 동사의 꾸준한 매출증가세는 높은 레버리지 효과와 맞물려 대폭적인 이익증가를 가져올 것"라고 전망했다.

◆ Report statistics


한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 낮아진 후에 이번에 다시 목표가가 직전보다 더 높게 비교적 크게 상승반전되는 추세이다.

<컨센서스 하이라이트>

  컨센서스 최고 최저
투자의견 매수 매수 매수
목표주가 21,500 22,000 21,000
*최근 분기기준

오늘 한양증권에서 발표된 '매수(신규)'의견 및 목표주가 22,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 2.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 신영증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 21,000원을 제시한 바 있다.

<한양증권 투자의견 추이>   <최근 리포트 동향>
의견제시일자 투자의견 목표가격
20080304 매수(신규) 22,000
의견제시일자 증권사 투자의견 목표가
20080304 한양 매수(신규) 22,000
20080228 신영 매수(유지) 21,000
20080211 메리츠 매수 21,500

 

* 씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 27개 증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.


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