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삼성증권에서 30일 한국항공우주(047810)에 대해 "2Q21 review_이제 회복의 징후 정도가 출현하는 단계"라며 투자의견을 'HOLD'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 36,000원을 내놓았다.

삼성증권 한영수 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '중립'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 7.1%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 한국항공우주(047810)에 대해 "수리온 관련 일회성 환입이 시장 예상을 상회했음을 감안하면, 실질적으로는 부진.이번 분기에 반영된 일회성 이익은 영업이익에 약 551억원, 세전이익에는 추가로 154억원이 반영. 일회성 요인과 낮은 법인세율로, 순이익은 예상을 40% 상회. 하반기 수주회복 예상(이미 7월에만 약 1조원 수주). 하지만 신규수주에서 실제 매출 반영까지의 시차를 감안하면, 당분간은 부진한 실적이 지속될 수밖에 없는 상태."라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "2분기 영업이익은 600억원. 컨센서스에 부합"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년7월 24,600원이 저점으로 제시된 이후에 최근에는 36,000원까지 상향조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'HOLD'의견 및 목표주가 36,000원은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 9.2%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 45,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권은 투자의견 'MARKETPERFORM'에 목표주가 36,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2021.07.30 목표가 36,000 투자의견 HOLD

- 2021.05.10 목표가 36,000 투자의견 HOLD

- 2021.02.15 목표가 36,000 투자의견 HOLD

- 2020.11.10 목표가 24,600 투자의견 HOLD

- 2020.07.29 목표가 27,000 투자의견 HOLD

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.07.30 목표가 36,000 투자의견 HOLD 삼성증권

- 2021.07.30 목표가 45,000 투자의견 BUY(유지) 미래에셋증권

- 2021.07.06 목표가 36,000 투자의견 MARKETPERFORM 대신증권

- 2021.07.06 목표가 42,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권