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메리츠증권에서 2일 대우건설(047040)에 대해 "1Q24 Review: 해외 수주 모멘텀에 주목"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 5,300원을 내놓았다.

메리츠증권 문경원 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 메리츠증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 하향조정이 진행되는 모습이다.

◆ Report briefing

메리츠증권에서 대우건설(047040)에 대해 "1Q24 연결 영업이익은 1,148억원을 기록하며 컨센서스(1,388억원)를 하회. 주택 부문의 GPM 하락(-0.9%p QoQ), 플랜트 매출 하락(-28.9% YoY)이 주요 원인. 플랜트 매출 감소로 연간 이익 눈높이 하향 불가피. 다만 올해 중순 집중되는 해외 수주가 단기적으로는 주가 반등 트리거가 될 전망. 투자의견 Buy, 적정주가 5,300원을 유지."라고 분석했다.

또한 메리츠증권에서 "1Q24 연결 영업이익은 1,148억원(-35.0% YoY)을 기록하며 컨센서스(1,388억원)를 하회. 1)주택/건축 부문의 GPM 하락(-0.9%p QoQ), 2)플랜트 매출 하락(-28.9% YoY)이 주요 원인. 판관비 하락(-9.1% YoY)이 이를 일부 상쇄. 주택/건축 부문의 GPM 하락은 일부 수익성이 낮은 프로젝트가 매출화된 것이 원인으로, 하반기 반등이 예상됨."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

메리츠증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년4월 5,800원까지 높아졌다가 2024년4월 5,300원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 5,300원으로 제시되고 있다.

오늘 메리츠증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 5,300원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 현대차증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 6,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하나증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 4,500원을 제시한 바 있다.

[메리츠증권 투자의견 추이]

- 2024.05.02 목표가 5,300 투자의견 BUY

- 2024.04.11 목표가 5,300 투자의견 BUY

- 2024.01.09 목표가 5,800 투자의견 BUY

- 2023.10.30 목표가 5,800 투자의견 BUY

- 2023.06.01 목표가 5,800 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.05.02 목표가 5,300 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2024.05.02 목표가 4,600 투자의견 BUY 다올투자증권

- 2024.05.02 목표가 4,500 투자의견 BUY 하나증권

- 2024.04.30 목표가 5,000 투자의견 BUY KB증권