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한화투자증권에서 14일 대우건설(047040)에 대해 "2 분기 실적은 잠시 주춤"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 4,200원을 내놓았다.

한화투자증권 송유림,이재연 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 한화투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 하향조정이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 19.5%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

한화투자증권에서 대우건설(047040)에 대해 "내년부터는 주택 중심의 실적 개선이 뚜렷할 전망. 동사의 분양물량은 2018년 1.4만 세대 저점을 기록한 이후 2019년 2.1만 세대로 회복했으며, 올해는 3.5만 세대의 분양을 계획하고 있음. 올해 하반기부터 내년까지 총 6건의 자체사업 분양을 준비하고 있어 주택부문의 원가율 상승도 제한적이라는 판단. 상반기 신규수주는 6조 원(해외 2.7조원)을 넘어섰으며 해외수주 환경이 비우호적인만큼 하반기 국내수주 성과에 따라 연간 계획 12.8조 원의 달성 여부가 결정될 전망."라고 분석했다.

또한 한화투자증권에서 "2분기 매출액은 2.0조 원, 영업이익은 878억 원으로 전년동기대비 각각 -10.2%, -13.7%의 성장률을 기록한 것으로 추정. 시장 컨센서스인 영업이익 1067억 원보다 17.7% 낮은 수치."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한화투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년8월 6,000원까지 높아졌다가 2019년11월 3,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 4,200원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 한화투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 4,200원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 12.4%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 IBK투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 6,100원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한금융투자증권은 투자의견 'TRADING BUY'에 목표주가 3,700원을 제시한 바 있다.

[한화투자증권 투자의견 추이]

- 2020.07.14 목표가 4,200 투자의견 BUY(유지)

- 2020.04.29 목표가 4,200 투자의견 BUY(유지)

- 2020.02.03 목표가 6,000 투자의견 BUY

- 2020.01.07 목표가 6,000 투자의견 BUY

- 2019.11.01 목표가 3,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.07.14 목표가 4,200 투자의견 BUY(유지) 한화투자증권

- 2020.07.14 목표가 4,700 투자의견 BUY(유지) 유진투자증권

- 2020.07.03 목표가 4,500 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권

- 2020.07.01 목표가 5,000 투자의견 BUY(유지) 흥국증권