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현대차증권에서 1일 대우건설(047040)에 대해 "3Q19 Review: 시장 기대치 부합 "라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 5,800원을 내놓았다.

현대차증권 성정환 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 현대차증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 본다면 '중립'의견에서 'BUY로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 33.2%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 대우건설(047040)에 대해 " 3분기 실적은 연결 매출액 2조 810억원(YoY -24%, QoQ -7%), 영업이익 1,190억원(YoY -38%, QoQ +17%)을 기록하여 시장기대치에 부합"라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "연초 기대치 대비 부족한 영업실적은 실망스러운 요소이나 1) 올해 증가한 분양물량을 바탕으로 내년 매출 증가가 기대되고, 2) 4분기 나이지리아 LNG 플랜트 정식 수주계약 체결, LNG 본격 수주증가 국면이라는 점을 고려하여 투자의견, 목표주가 유지함"라고 밝혔다.

한편 "나이지리아 NLNG 발표 이후 단기 수주모멘텀 낮아져 주가 횡보세 거듭 중이나 향후 모잠비크, 카타르 LNG 수주와 동반한 주가 상승할 것이다"라고 전망했다.

◆ Report statistics

현대차증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 상향조정되고 있다. 목표주가는 2019년3월 5,400원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 5,800원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 5,800원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 2.4%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 7,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 3,000원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2019.11.01 목표가 5,800 투자의견 BUY

- 2019.09.17 목표가 5,800 투자의견 BUY

- 2019.08.01 목표가 5,400 투자의견 BUY

- 2019.06.27 목표가 5,400 투자의견 M.PERFORM

- 2019.06.04 목표가 5,400 투자의견 MARKETPERFORM

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2019.11.01 목표가 5,800 투자의견 BUY 현대차증권

- 2019.11.01 목표가 3,000 투자의견 BUY(유지) 한화투자증권

- 2019.11.01 목표가 6,400 투자의견 BUY(유지) 교보증권

- 2019.11.01 목표가 6,500 투자의견 BUY(유지) KTB투자증권