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LIG증권은 5일 크로바하이텍(043590)에 대해 "AMOLED 뿐만 아니라 다양한 모멘텀 보유"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 10,000원을 내놓았다. LIG증권 최승훈 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 LIG증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 25%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing





LIG증권은 크로바하이텍(043590)에 대해 "동사의 투자 포인트는 SMD 내 WVGA급 AMOLED Driver IC 시장을 사실상 독과점, 아반테/포르테 하이브리드카에 Transformer를 납품을 계기로 자동차용 부품 시장에 진입하였고, 2010년 하반기 YF소나타용 부품 납품, 도요타에 전원 공급 장치 공급이 가능, 전방 IT Set 업황 개선으로 디스플레이/핸드셋용 반도체 Packaging 수요가 증가하고 있다는 점 등"라고 분석했다. 또한 LIG증권은 "전방 반도체 업황 개선으로 반도체 Packaging 사업부의 실적이 빠르게 개선(1분기 영업적자에서 2분기 흑자 전환, 3분기 수익성 개선)되었으며, AM-OLED 시장의 성장이 지속되어 LSI사업부의 실적 또한 개선 추세가 유지되었다"라고 밝혔다. 한편 "LSI사업부의 매출액은 2009년 120억원에서 2010년 202억원으로 68.3% 증가할 전망이며, 자동차용 부품 부분을 실적 추정에서 제외하더라도 2010년 전원사업부의 매출액은 전년대비 13.2% 증가한 720억원에 달할 것"라고 전망했다.

<주요 Financial data>

(단위: 억원)

	2007	2008	2009	증감(%)	09/4Q (예상실적)	증감(%) (전분기대비)
매출액	540.4	904.7	1040	+14.96	290	-2.97
영업이익	8.5	35.7	70	+96.08	20	-3.52
순이익	1.3	9.7	40	+312.37	10	-33.73

*추정치는 해당증권사의 추정치임.

◆ Report statistics

<컨센서스 하이라이트>

	컨센서스	최고	최저
투자의견	매수	매수(유지)	매수(유지)
목표주가	10,000	10,000	10,000

*최근 분기기준

오늘 LIG증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 10,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.

<LIG증권 투자의견 추이>		<최근 리포트 동향>
의견제시일자 투자의견 목표가격 20091105 매수(유지) 10,000 20090720 매수(신규) 7,000		의견제시일자 증권사 투자의견 목표가 20091105 LIG 매수(유지) 10,000

* 씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 27개 증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.